馬蔚華，全球化智庫（CCG）資深副主席、原招商銀行行長。

鳳凰網(wǎng)財經(jīng)1月14日訊由佛山市總商會主辦，《財經(jīng)》雜志、《財經(jīng)》智庫承辦的“2018中國制造論壇”定于2018年1月13-14日在廣州佛山舉辦，主題為：全球制造業(yè)變局下的新產(chǎn)業(yè)革命。招商銀行原行長兼首席執(zhí)行官馬蔚華出席并演講。

馬蔚華稱，他去國外開會時一個副總理曾說，中國過去30年的發(fā)展速度令全球矚目，但是對他們的國家并沒什么挑戰(zhàn)，因為中國是僅僅依靠人口紅利的低端制造業(yè)，這些優(yōu)勢會轉(zhuǎn)瞬即逝。

馬蔚華認為，一個國家的GDP有沒有競爭力，不光看它的速度、數(shù)量，更重要的是看它的內(nèi)涵和科技含量，國際上把GDP的科技含量用三個指標來表述，一是科研經(jīng)費占GDP的比例，十三五的目標是2.5，深圳已經(jīng)4.1，接近以色列和韓國的水平，二是科技成果的轉(zhuǎn)換率，沒有一個統(tǒng)一的指標；三是技術(shù)進步對GDP的推動率，全球平均將近80%，而中國才50%多一點，還是很有差距的。要想提高GDP的技術(shù)含量，就是在結(jié)構(gòu)調(diào)整、動力轉(zhuǎn)換方面加大科技和金融的支持力度。

馬蔚華談到佛山未來的金融發(fā)展方向時表示，第一，在佛山要大力發(fā)展VC、PE各種產(chǎn)業(yè)基金，你要給它政策，吸引它，不僅是中國的，還是全球的，這是方向。二是小微金融，佛山大部分是中小微企業(yè)，我們有了人工智能和金融科技的手段，這個領(lǐng)域不再是別人不敢踏足的地方。三是產(chǎn)業(yè)鏈或者是供應(yīng)鏈金融，這個傳統(tǒng)的金融大有作為，佛山我一看，有那么多的產(chǎn)業(yè)基地，有那么多的產(chǎn)業(yè)集群示范區(qū)，還有像眾陶聯(lián)這樣的平臺，傳統(tǒng)金融可以在這個領(lǐng)域發(fā)揮供應(yīng)鏈金融的作用。他們都知道這塊，我都不說了。四是不光依靠單一的銀行投資，我覺得租賃在你這兒大有作為，租賃、信托各種各樣的非銀行金融機構(gòu)都是大有作為的，我覺得佛山處在一個轉(zhuǎn)型過程中，但是佛山的戰(zhàn)略，我看了有八條，這里需要再加大一點對金融的描繪，我覺得你們就會可持續(xù)的發(fā)展。

以下為演講實錄：

馬蔚華：尊敬的朱市長、各位朋友，大家上午好！非常高興又一次來到佛山，好久沒來了。過去佛山給我的印象有三點，一是中小企業(yè)多，尤其是民營企業(yè)多；二是市場化的程度高；三是這些中小企業(yè)基本上都是制造業(yè)，所以它充滿了活力，那時候我當行長的時候?qū)で筠D(zhuǎn)型，所以經(jīng)常到佛山，我看到佛山現(xiàn)在的工業(yè)排位已經(jīng)是全國第六位，可見在過去這些年的發(fā)展速度還是很快的。

中國特色社會主義進入新時代，我們由高速度轉(zhuǎn)向高質(zhì)量，在結(jié)構(gòu)調(diào)整、產(chǎn)業(yè)升級的大背景下，佛山的制造業(yè)應(yīng)該怎么發(fā)展，這是大家今天討論的課題。

我想從科技和金融的結(jié)合上，它們能給制造界帶來什么，談一點自己的看法。

現(xiàn)在有一個現(xiàn)象，在第四次工業(yè)革命，特別是科技變革的盛大風(fēng)景線中，有一個靚麗的風(fēng)景線，不知道大家是否有關(guān)注到，就是金融在熱烈地追求科技，而科技也在申請地擁抱金融，科技和金融正在熱戀之中，情從何來呢？我想談?wù)勥@個問題。

這樣一種熱戀的現(xiàn)象在宏觀上，表現(xiàn)在全球的金融中心，都在努力建成金融和科技的雙中心，比如倫敦，它在打造倫敦東部的技術(shù)城，它要打造屬于英國的硅谷。紐約，全球最大的金融中心，現(xiàn)在也在努力的營造科技中心，它的重點是應(yīng)用科學(xué)眾創(chuàng)空間，融資鼓勵和設(shè)施更新四大計劃，而且它拿出400多億來建小公寓吸引科技人才，所以這幾年紐約和倫敦科技人員就業(yè)的增長超過30%，高于紐約全市的4倍，現(xiàn)在紐約已經(jīng)成為僅次于硅谷的第二大科技中心，新加坡現(xiàn)在正在打造“智能2025”亞洲創(chuàng)新之都，用了很多手段鼓勵科技創(chuàng)新人員。香港也是，前一天參加特首的一個論壇，他們還想用粵港澳灣區(qū)粵港來和香港的金融中心配套來打造科技和金融的結(jié)合，在宏觀上表現(xiàn)是這樣。

微觀上主要表現(xiàn)科技與金融的融合，體現(xiàn)在金融科技的大發(fā)展，現(xiàn)在叫忽如一夜春風(fēng)來，遍地都是Fintech，像當年的互聯(lián)網(wǎng)一樣，有點野蠻成長的味道。如果說互聯(lián)網(wǎng)金融本身是一種體驗、替代的話，科技金融本質(zhì)上是一種效能的提高，是一種商業(yè)模式的轉(zhuǎn)換，它更有一種革命的意義，它不是翻盤就是的。包括傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融，大量的把現(xiàn)在的高技術(shù)，包括大數(shù)據(jù)、云計算、區(qū)塊鏈、人工智能運用于金融業(yè)務(wù)之中，正在解決過去我們比較頭疼的精準需求、風(fēng)險管控、成本降低等等難題，這塊還非常有限。

我過去在招行的時候，大家都知道我們的信用卡還是不錯的，刷卡量現(xiàn)在是全國第一了。我在十年前，信用卡正熱的時候，我當時提出消滅信用卡，很多人說你說狂話，實際上他不懂我的意思，不是消滅信用卡的支付方式，而是消滅信用卡卡片的形式，現(xiàn)在我的愿望終于實現(xiàn)了，不僅是第三方支付中國迅速發(fā)展，成為超過美國50倍，而且我發(fā)現(xiàn)銀聯(lián)把所有銀行聯(lián)合起來，只要綁定一個信用卡，你就可以掃碼支付，因此掃碼支付不僅僅是第三方支付，騰訊、阿里特殊的功能，所有的銀行卡將來都這樣做了，信用卡就沒什么用了，還得聽天揣著很緊張，以后沒什么用了，這就是金融科技的巨大發(fā)展。

情從何來呢？我有兩點看法，一是物理學(xué)上有一個理論叫相似相溶，分子結(jié)構(gòu)相同的物質(zhì)之間可以相溶。經(jīng)濟學(xué)上，有比較優(yōu)勢理論，只有互補比較優(yōu)勢理論才能1+1>2，這兩個理論都可以體現(xiàn)在里面。首先我覺得金融是有IT屬性的大數(shù)據(jù)公司，特別是銀行，就是個數(shù)據(jù)公司，而且質(zhì)量很高。我這個發(fā)現(xiàn)，我當時在招行要搞零售業(yè)務(wù)，我覺得銀行就是一個IT企業(yè)，因為歷史上每一次IT的變革、通訊的變革都會帶來銀行的變革，招行當時幾百個網(wǎng)點我就想搞零售，就是受之于這個啟發(fā)。當時銀行的IT都是租用IT企業(yè)的，后來比爾蓋茨說我干脆不租你的，我就自己做，當時把美國銀行業(yè)嚇壞了，他們聯(lián)合游說，否定了比爾蓋茨的計劃，比爾蓋茨留下一句話你們這些銀行業(yè)不變革，就是21世紀的恐龍，后來我跟比爾蓋茨說，這你句話給了我20年的壓力，銀行有壓力，就要追求變革。現(xiàn)在大數(shù)據(jù)發(fā)達了，我覺得銀行所有的數(shù)據(jù)都是質(zhì)量高的，它本身就是大數(shù)據(jù)公司。我們最早要求財務(wù)數(shù)據(jù)統(tǒng)一，當時我們就通過數(shù)據(jù)大集中和統(tǒng)一的合格系統(tǒng)，這是我們當時最早搞數(shù)據(jù)倉庫的原因，接著我們要求客戶的數(shù)據(jù)統(tǒng)一，智能多渠道服務(wù)和信息的整合準確判斷客戶的需求。然后就是建立組數(shù)據(jù)的管理模式，綜合的分析、產(chǎn)品、客戶、資金、組織、人員，確立企業(yè)的數(shù)據(jù)模式來確定你對他的服務(wù)模式，這些數(shù)據(jù)是非常有意義的，尤其對銀行。現(xiàn)在金融業(yè)數(shù)據(jù)應(yīng)用的體量大、種類多，訪問的速度快，準確要求高，所以它是最適應(yīng)大數(shù)據(jù)、云計算和區(qū)塊鏈的方式，我覺得只要放開了，傳統(tǒng)的金融如果在這方面發(fā)力，中國的金融科技發(fā)展就非常快，這是一方面。

從科技方面，為什么對金融業(yè)有非常深的感情，主要是缺錢。我們做過研究，從開發(fā)中試到投產(chǎn)對資金的需求是1：10：100，每個鏈斷了，它就夭折了，付之東流，在這種情況下，科技特別的在乎金融的支持，一直想搞科技銀行也沒搞成，但是不是光搞科技銀行就能解決的，我當時到佛山來就干一件事，就是投貸結(jié)合，去年克強總理講投貸結(jié)合，我在七八年前就開始搞，在2010年就搞，當時冒了很大的風(fēng)險，因為中國商業(yè)銀行的制度沒改，不能投資，我們在香港成立了一個招銀國際，成立了一個基金，要不然銀行貸款風(fēng)險大，收益小，不能匹配，不能享受企業(yè)上市的溢價，這樣投貸結(jié)合就是非常好的模式，當時冒了很大的風(fēng)險。現(xiàn)在國內(nèi)有效客戶已經(jīng)超過兩萬家，我們幫助了上百家企業(yè)實現(xiàn)了上市夢，目前有500多家IPO企業(yè)中其中有299家是招行開戶的企業(yè)，所以中小企業(yè)成長性的，我們通過投貸結(jié)合給了它很大的支持，這是第二點，錢的問題。

第三點金融和科技的結(jié)合是產(chǎn)業(yè)發(fā)展內(nèi)在趨勢，金融沒有產(chǎn)業(yè)鏈，它是塊，科技有產(chǎn)業(yè)鏈，科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)涉及到高校、研究機構(gòu)、企業(yè)等原始研發(fā)，涉及到產(chǎn)品的設(shè)計和專項服務(wù)，在橫向上幾乎所有行業(yè)都關(guān)聯(lián)，企業(yè)和科技本身能使產(chǎn)業(yè)鏈從橫到豎來不斷延伸，它和金融結(jié)合起來，金融覆蓋它，這個地區(qū)就能夠得到一個充分的發(fā)展，有實體經(jīng)濟支持它的發(fā)展，它就能夠解決單一的金融中心存在的收入差距、產(chǎn)業(yè)空心化、青年就業(yè)、階層流動等社會問題。

為什么香港林特首特別重視這個問題，因為香港的年輕人現(xiàn)在有很多抱怨，香港的空間很少，又沒有那么多產(chǎn)業(yè)依托，我覺得粵港澳灣區(qū)應(yīng)該發(fā)揮這個作用，讓香港的青年在這里實現(xiàn)創(chuàng)業(yè)的夢想，這是非常有意義的一件事情，這是金融和科技結(jié)合可以使產(chǎn)業(yè)鏈延長，可以解決單一的金融中心解決不了的問題。

第四點金融和科技的融合也是行業(yè)博弈一種自然的均衡，金融對于產(chǎn)業(yè)來說，應(yīng)該有天然的誘惑，所以我們現(xiàn)在不管國企、民企都愿意拿金融牌照，不僅是融資的便利性，還有特許經(jīng)營牌照的價值，杠桿帶來的溢價優(yōu)勢，科技行業(yè)對金融也也念念不忘，因為它太需要錢了，包括比爾蓋茨、索尼等等IT企業(yè)都愿意搞科技金融，但是還是讓阿里巴巴、騰訊成功了，比爾蓋茨想這件事的時候還沒有阿里巴巴這樣的形式，但阿里巴巴、騰訊、百度、京東等等眾多的IT企業(yè)進入了金融行業(yè)，有他們的必然性，過去的銀行追求的是長尾理論，不太在于長尾部分，他們在于頭部，帶來最大經(jīng)濟效益的部分，他們不愿意，他們也沒辦法給菱形的、碎片的小眾們服務(wù)，而互聯(lián)網(wǎng)，像阿里巴巴的淘寶、支付寶就迎刃而解，而監(jiān)管在這方面也沒有什么限制，所以他們得天獨厚發(fā)展起來了，從支付發(fā)展到信貸，因為支付有資料了，有信用依據(jù)了，就可以發(fā)展信貸，信貸有黏度了，有客戶了，就可以發(fā)展理財，所以它一連串不斷地發(fā)展，成為現(xiàn)在的金融集團了。這就是博弈的均衡。

現(xiàn)在在這種情況下，要想均衡，因為互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展對傳統(tǒng)的銀行、金融機構(gòu)還是有巨大挑戰(zhàn)的，這種挑戰(zhàn)不是說份額的挑戰(zhàn)，份額到現(xiàn)在還沒有多少，更主要的是一種思維方式，還有金融模式的挑戰(zhàn)，比如紅包，大家每天都在玩紅包，紅包就是插在銀行客戶和銀行之間的一個屏障，給你插斷了，讓傳統(tǒng)的銀行和客戶失去了一種密切的天然聯(lián)系，你就淪為一個支付的手段了，所以銀行還是挺緊張的，銀行要和客戶斷了關(guān)系，我還能知道客戶的需求嗎？馬化騰和馬云還挺有點本事，這對銀行的刺激很大，現(xiàn)在銀行開始認識到必須搞金融科技，所有的銀行都在努力的向金融科技進發(fā)，云閃付APP，可以看出銀行業(yè)在支付領(lǐng)域?qū)刮⑿拧⒅Ц秾毜囊粋€新的措施，你有支付寶，我也有了，之前一個老太太說你拿微信支付、手機支付，她都知道，我說只有信用卡，但現(xiàn)在可以了。

從這四方面，這就是金融和科技感情密切的由來，情從這來，這種結(jié)合，我覺得在今天有非常重要的現(xiàn)實意義，經(jīng)濟從高速度向高質(zhì)量發(fā)展，什么是高質(zhì)量？幾年前我去國外開會，一個副總理跟我說的，我受刺激很大，他說中國過去30年的發(fā)展速度是令全球矚目，但是對我們沒什么挑戰(zhàn)，他說的很輕松，我說為什么？他說你們是靠人口紅利的低端制造業(yè)，你們這些優(yōu)勢會轉(zhuǎn)瞬即逝，去年我又見了這位副總理，我說不幸被你言中，我們已經(jīng)到了低端制造業(yè)難以為繼的時候，因為靠那個你贏得不了市場競爭優(yōu)勢，我覺得現(xiàn)在沒有必要再追求這個速度，如果我們要達到社會主義現(xiàn)代化、高收入國家，我不知道那時候的水平是多少，現(xiàn)在的水平是人均兩萬美元就可以了，按照兩萬美元，到那個時候是28萬億就行了，用不變的匯率，這可能有點抽象，但是大體上現(xiàn)在每年增長五點幾就夠了，再把科研經(jīng)費部分，把200個新的業(yè)態(tài)再統(tǒng)計到里面，我們沒有必要為幾點幾竟折腰了，我們主要是在乎它的質(zhì)量。

另外一個國家的GDP有沒有競爭力，不光看它的速度、數(shù)量，更重要的是看它的內(nèi)涵和科技含量，國際上把GDP的科技含量用三個指標來表述，一是科研經(jīng)費占GDP的比例，十三五的目標是2.5，深圳已經(jīng)4.1，接近以色列和韓國的水平，二是科技成果的轉(zhuǎn)換率，沒有一個統(tǒng)一的指標；三是技術(shù)進步對GDP的推動率，以色列是90%，全球平均將近80%，而我們國家才50%多一點，這方面我們還是很有差距的。我們要想提高GDP的技術(shù)含量，就是在結(jié)構(gòu)調(diào)整、動力轉(zhuǎn)換這方面加大科技和金融的支持力度。

金融和科技的融合可以更好的發(fā)揮金融支持實體經(jīng)濟的作用，我們分析一下，這兩年有很多的金融脫實就虛，一是因為可能金融的杠桿率高，特別是帶來高盈利，銀行自己做也能賺錢；二是在經(jīng)濟下行的時候風(fēng)險還是比較大，銀行不是不愿意支持中小企業(yè)，銀行有個秘密，中小企業(yè)的資本消耗比大企業(yè)節(jié)省25%，這是很重要的一點。在這個領(lǐng)域，我們?nèi)绻ㄟ^金融科技，通過大數(shù)據(jù)、人工智能可以讓我們的需求更精準地測量、精準地判斷需求，而且可以防范我們過程中的風(fēng)險，中小企業(yè)的風(fēng)險，郵儲銀行跟香港一家大數(shù)據(jù)公司合作，把客戶的手機連起來判斷信息，最后一年下來不良率不到1%，所以發(fā)現(xiàn)了人工智能、大數(shù)據(jù)是支持普惠金融、中小企業(yè)金融行之有效的一把利器。

佛山過去的金融有三個偏向，一個是偏向于傳統(tǒng)的銀行，二是偏向于自己有金融機構(gòu)，三是偏向于傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)，造成金融壓抑和金融支持不足，佛山將來干什么。我跟朱市長交流了，我很贊同他的想法金融支持成長性的企業(yè)，光靠傳統(tǒng)的銀行支持是沒有大的勁頭的，因為銀行給一個成長性的高科技企業(yè)貸款風(fēng)險很大，這個領(lǐng)域風(fēng)險投資，VC、PE、產(chǎn)業(yè)基金是最有利的，撒切爾說過，英國的科技水平很高，銀行很多，但是科技產(chǎn)業(yè)沒有美國不發(fā)達，就是沒有美國的華爾街風(fēng)險資本，華爾街的風(fēng)險資本和硅谷的技術(shù)結(jié)合才成就了美國高新技術(shù)的增長，深圳也是這個模式，我們在佛山要大力發(fā)展VC、PE各種產(chǎn)業(yè)基金，你要給它政策，吸引它，不僅是中國的，還是全球的，這是方向。

二是小微金融，佛山大部分是中小微企業(yè)，我們有了人工智能和金融科技的手段，這個領(lǐng)域不再是別人不敢踏足的地方。

三是產(chǎn)業(yè)鏈或者是供應(yīng)鏈金融，這個傳統(tǒng)的金融大有作為，佛山我一看，有那么多的產(chǎn)業(yè)基地，有那么多的產(chǎn)業(yè)集群示范區(qū)，還有像眾陶聯(lián)這樣的平臺，傳統(tǒng)金融可以在這個領(lǐng)域發(fā)揮供應(yīng)鏈金融的作用。他們都知道這塊，我都不說了。

四是不光依靠單一的銀行投資，我覺得租賃在你這兒大有作為，租賃、信托各種各樣的非銀行金融機構(gòu)都是大有作為的，我覺得佛山處在一個轉(zhuǎn)型過程中，但是佛山的戰(zhàn)略，我看了有八條，這里需要再加大一點對金融的描繪，我覺得你們就會可持續(xù)的發(fā)展，謝謝！

文章選自鳳凰網(wǎng)