《貿(mào)易金融》記者陳美琪、張藝妍

包商銀行被接管的事，像一陣風刮過去了，但事還沒有完。因為他牽帶出一系列令人深思的問題。

作為20年來首次被接管的案例，出現(xiàn)嚴重的信用風險，那么，其他與包商銀行有同樣地域背景、業(yè)務背景，又有著大體相似體量的股份銀行和城農(nóng)商行為代表的中小銀行的現(xiàn)在和未來又將何去何從呢？

客戶以小微企業(yè)和個體工商戶為主

包商銀行成立于1998年12月，是內蒙古自治區(qū)最早成立的股份制商業(yè)銀行，前身為包頭市商業(yè)銀行。

現(xiàn)有18家分行、291個營業(yè)網(wǎng)點（含社區(qū)、小微支行），發(fā)起設立了包銀消費金融公司，設立了小企業(yè)金融服務中心，以及 29家村鎮(zhèn)銀行。

是一個名符其實的地方小銀行。

據(jù)包商銀行官網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，其金融板塊主要分為三大類：公司金融、小微金融以及個人金融；還有電子銀行、信用卡板塊。

包商銀行業(yè)務雖然主要是以金融服務集成商為發(fā)展目標，為客戶提供一攬子金融服務方案，但其服務對象卻是小微企業(yè)或個體工商為主。

包商銀行的小微金融業(yè)務主要以貸款產(chǎn)品為主。其中明星產(chǎn)品抵好貸，是為以優(yōu)質抵押物作為貸款擔保的小微企業(yè)和個體工商戶發(fā)放的快速貸款。

另一款產(chǎn)品，商贏寶產(chǎn)品，也是面向小微企業(yè)、個體工商戶，用于保證客戶生產(chǎn)經(jīng)營活動正常進行而發(fā)放的貸款。貸款金額100萬元(含)以下，年利率為10.8%至16.8%，貸款期限為3個月至24個月。

而這也決定其后來信用風險產(chǎn)生一大誘因。

內蒙古財經(jīng)大學碩士劉寶東表示：“中小企業(yè)，由于經(jīng)營規(guī)模小、貸款抵押品少等特點，制約著其從銀行獲得貸款的條件。在中小企業(yè)越來越發(fā)揮著重要作用的大背景下，商業(yè)銀行的中小企業(yè)信貸風險管理，將不僅僅制約著銀行的經(jīng)營績效和競爭能力，而且還將關系到銀行資產(chǎn)的安全甚至其生死存亡。”

公開資料顯示，自2017年起，包商銀行的不良貸款率已經(jīng)至少高于同期全國城商行不良率1.5%的平均水平。而在撥備覆蓋率以及貸款撥備覆蓋率上，也都低于監(jiān)管要求，風險抵御能力下降嚴重，繼續(xù)補充一級資本。

公開資料顯示，包商銀行的連續(xù)兩年的年報披露延遲，2017年的年報和2018年的年報都遲遲未披露。

從這兩年的隱瞞動作看，包商銀行是想盡最大的努力把這樁丑事壓下去，但是雷早晚要爆炸。

央行與銀保監(jiān)會此次并沒有一味地指責，或袖手旁觀，而是選擇了極積出手相救，也是不得已而為之，實則為哀其不幸，怒其不爭。

心酸的個案和驚人的548張罰單

這兩天無意中在網(wǎng)上發(fā)現(xiàn)一個網(wǎng)友寫的貼子，內容如下：

今天是我去銀行工作的第一天，給我安排的崗位是小微企業(yè)客戶經(jīng)理，可是我這幾天很擔心我干不好，并不是發(fā)愁沒有顧客，而是發(fā)愁到時候錢收不回來怎么辦？我總不能DAO 加到人家脖子上面吧？如果一家收不回來可能我的工作就保不了了，即使能保工作，估計我一輩子都要賠銀行的錢了，都要為銀行無償勞動了，哎。我這幾天天天發(fā)愁得拉肚子，哎。謝謝回答。

像這位網(wǎng)友的經(jīng)歷，應該不在少數(shù)。他至少說明了一個問題，就是現(xiàn)在小銀行的業(yè)務不好做了。但其實大家也都知道，像包商銀行這種地方小銀行走到今天，實在是也有自已難言之苦。

正因如此，出現(xiàn)呆壞賬或者違規(guī)也幾乎也是司空見慣

比如，包商銀行，根據(jù)公開資料顯示，2016年1月1日至2017年6月30日，包商銀行北京分行及一名相關負責人存在未按照規(guī)定履行客戶身份識別義務的違法行為，該分行被處以人民幣43萬元罰款，該行一名相關負責人被處以人民幣4萬元罰款。

2016年3月8日，包商銀行赤峰分行在貸款發(fā)放和管理中存在嚴重違反審慎經(jīng)營規(guī)則行為，赤峰銀監(jiān)分局對其罰款30萬元，并責令包商銀行對相關責任人員進行紀律處分。

同年4月10日，烏蘭察布銀監(jiān)分局公布了對包商銀行烏蘭察布分行的行政處罰，因該分行存在違規(guī)發(fā)放貸款的事實，被處以人民幣20萬元罰款。

如果說，包商銀行今天的被接管只是個案，但說到日常的違規(guī)被罰對于各地中小銀行可謂是家常便飯了。

據(jù)《證券日報》數(shù)據(jù)統(tǒng)計，今年以來（截至2019年4月），銀保監(jiān)會以及地方銀監(jiān)局（含分局）針對商業(yè)銀行等金融機構違規(guī)行為，已經(jīng)開具并披露了548張罰單（含處罰告知書）。其中，地方銀保監(jiān)會給中小銀行開罰單的數(shù)量大于大型商業(yè)銀行，占比一半以上。

值得注意的是，在記者所統(tǒng)計中小銀行罰單中，大部分涉及到貸款、資金使用方向違規(guī)。除了貸款審查的操作風險，還可以看出目前中小銀行生存現(xiàn)狀并不理想。為了發(fā)展業(yè)務，保障自己的盈利能力，中小銀行不惜在合規(guī)紅線附近打擦邊球。

如果說一家被處罰，說明不了什么，那么幾百家銀行違規(guī)又說明了什么呢？

是不明法，還是拿法律當兒戲？

也許是，也許不是，也許還有難言之隱。

繞不開的不良貸款率

從目前監(jiān)管要求看，90天以上的不良需要至少劃入次級類。2018年已經(jīng)執(zhí)行。包商銀行的逾貸比2016年底為175%上升到2017年底的196%。

據(jù)金融監(jiān)管研究院院長孫海波曾對媒體表示：“包商銀行上述的逾期貸款以及不良貸款統(tǒng)計口徑都局限于“貸款及發(fā)放墊款”的數(shù)字，同時包商銀行還有應收款類投資1786億，接近于貸款規(guī)模的80%，這里的不良資產(chǎn)規(guī)模難以測算，如果完全暴露可能會加大不良的數(shù)字。” 

《貿(mào)易金融》記者發(fā)現(xiàn)，除包商銀行外，2017—2018年，還有三家銀行逾貸比高達100%以上，分為是華夏銀行、九臺農(nóng)商銀行以及盛京銀行，其中盛京銀行的逾貸比更是夸張，2017年盛京銀行的逾貸比為97.89%，2018年卻告訴增長至328.04%，一年之內不良率上升230.15%。

隨著利差收入不斷縮小、傳統(tǒng)業(yè)務競爭愈來愈激烈，中小銀行利潤空間在不斷縮小；大型商業(yè)銀行壟斷市場份額現(xiàn)象的現(xiàn)狀是不爭的事實，而中小銀行的市場份額在面臨著不斷被蠶食。

與此同時，在這些罰單中，不乏由于貸款審查不嚴形成不良貸款而被銀監(jiān)局罰款的情形，可見不關注貸款風險，不重視貸前審查，必然付出慘痛的代價。

貸款審查需要注意的風險點很多。其中，擔保決議是貸前審查的重要內容之一。目前，盡管有不少判例認為擔保決議屬于公司內部管理性規(guī)范，并未明確規(guī)定公司違反《公司法》有關擔保決議的要求必然導致?lián)：贤瑹o效，但作為信貸業(yè)務人員，若搞不清擔保決議事項全流程及注意事項，將很可能使貸款擔保存在瑕疵甚至直接導致?lián)Ｐ袨闊o效，也可能因貸款審查不嚴招來銀監(jiān)罰單。

地方中小銀行的三種出路

首先，提升資本實力，解決貸款結構不合理

《貿(mào)易金融》記者了解到，大部分地方中小銀行的信貸客戶占比和額度占比最高的為中小企業(yè)，受世界經(jīng)濟周期不景氣影響，其抗風險能力較弱，出現(xiàn)大規(guī)模的倒閉、破產(chǎn)和清算現(xiàn)象，從而使銀行內部出現(xiàn)的大面積的死賬、爛賬或無頭賬無法清理。

值得注意的是，2012年至今，商業(yè)銀行的不良貸款率呈現(xiàn)上漲的走勢，風險可能性在不斷加大。而對于地方中小銀行來說，不良貸款率的持續(xù)走高已經(jīng)成為其經(jīng)營和發(fā)展的主要障礙。

因此，控制貸款集中度、對企業(yè)進行價值的重估就成為當前中小銀行在貸款結構優(yōu)化中需要解決的重要問題。

改善資產(chǎn)質量，提升資本實力是地方中小銀行工作重點。

一方面，地方中小銀行應該建立內部風險管理制度和問責機制來增強信貸風險的控制能力，規(guī)范關聯(lián)交易，保持資產(chǎn)質量水平；另一方面，地方中小銀行可以拓展資本募集渠道。例如戰(zhàn)略投資者優(yōu)化股權結構，上市籌資等方式，實現(xiàn)跨越式發(fā)展，提升資本實力。

其次，加快金融產(chǎn)品創(chuàng)新，原有業(yè)務結合新金融理念

地方中小銀行新型金融業(yè)務開展進程滯后，主要表現(xiàn)在：消費金融發(fā)展不足；線下的運營方式使成本負擔過重；傳統(tǒng)金融機構與新興金融機構之間的信息不互通，數(shù)據(jù)開放程度不夠。依靠傳統(tǒng)的存貸業(yè)務謀求盈利絕不是長久之計，必須加快金融產(chǎn)品創(chuàng)新，優(yōu)化收入結構。

金融產(chǎn)品創(chuàng)新。中小銀行應該需求以及社會的利益，進行金融產(chǎn)品的創(chuàng)新。例如，在“互聯(lián)網(wǎng)＋”大背景下通過互聯(lián)網(wǎng)資源進行互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新、證券托管等。在創(chuàng)新金融產(chǎn)品的同時，一方面要符合相關的金融產(chǎn)品法規(guī)，另外一方面要獲得技術支持和高水品的開發(fā)人才。例如，江蘇銀行已經(jīng)拓展了投資銀行業(yè)務，江西銀行拓展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務等。

原有業(yè)務結合新金融理念。結合新興金融在經(jīng)營理念、客戶規(guī)模以及技術等方面的長處，調整現(xiàn)有的產(chǎn)業(yè)結構和經(jīng)營方式，嵌入新興金融業(yè)態(tài)的理念、技術等，形成中小銀行發(fā)展的新動力。

最后，數(shù)量巨大的城商行和農(nóng)商行將面臨被重組的可能

根據(jù)麥肯錫發(fā)布的《中國Top40家銀行價值創(chuàng)造排行榜（2018）》

麥肯錫認為，一番馬太效應作用后，未來3年中國銀行業(yè)的一大主題是“并購”，數(shù)量巨大的城商行和農(nóng)商行會是被并購一方。股份行和城商行“受災”更嚴重原因如下：

一是因為股份制銀行和城商行的市場集中在一線城市和發(fā)達城市，競爭激烈，定價市場化對其影響很大，有些股份行甚至利差低至1.6%，遠低于銀行業(yè)平均利差水平。

二是因為存款沒有四大行穩(wěn)定，存款的成本在大幅上升，而在監(jiān)管要求下貸款利率在下降，加劇了利差縮窄。并且因去杠桿和資管新規(guī)等監(jiān)管要求，中收也在下滑。

三是沒有做到資本高效配置，這方面需要轉向打造價值銀行，精細化配置資源，盯緊創(chuàng)造利潤最多的行業(yè)和客戶。

四是風險偏好過高，因為長期容忍高風險，為了搶占市場做“別人不敢做的業(yè)務”，所以城商行和股份行的不良資產(chǎn)積壓，逾期貸款率業(yè)內平均是5%，而這兩類銀行中很多都超過8%，不良的包袱很重。

但股份行和城商行中也有分水嶺，個別銀行在零售方面較為突出，抗壓能力明顯提高。

同時，在并購這些銀行之前，將成為股東的銀行應當“修煉內功”，包括抗風險能力、定價能力、科技能力、管理能力，推動董事會管理架構。