文 / 中國工商銀行卡拉奇分行營業(yè)部  楊勝

來源 / 《貿(mào)易金融》雜志2019年12月刊

巴基斯坦是我國的友好鄰邦，“中巴經(jīng)濟走廊”更是“一帶一路”戰(zhàn)略的“橋頭堡”，中巴兩國經(jīng)貿(mào)往來密切。據(jù)巴方統(tǒng)計，我國已連續(xù)四年成為巴最大貿(mào)易伙伴，是巴第一大進口來源國和第三大出口目的國。2017-2018財年，中巴貿(mào)易總額達132億美元，占巴基斯坦貿(mào)易總額的16.4%。同時，巴基斯坦也是我國在南亞地區(qū)最大投資目的地。據(jù)中國商務(wù)部統(tǒng)計，截至2017年末，中國對巴基斯坦直接投資存量57.1億美元。根據(jù)巴方統(tǒng)計，2017-2018財年中國對巴直接投資15.858億美元，同比增長30.9%，占巴吸收外資的57.3%，連續(xù)5年排名巴外資來源國第一位。

巴基斯坦有一套完整的外匯管理政策，其核心的外匯制度是巴基斯坦國家銀行（央行）制定的《外匯手冊》。同我國外匯政策相比，巴基斯坦在進出口外匯規(guī)定方面有其特殊之處，主要體現(xiàn)在進出口收付匯時間、貿(mào)易術(shù)語以及結(jié)算方式等方面。

根據(jù)巴央行規(guī)定，巴基斯坦政府有權(quán)禁止郵寄或其他方式，直接或間接地將任何物品出口到巴基斯坦以外的地方，禁止出口商品到以色列；而且要求出口商在報關(guān)時必須在WEBOC（巴基斯坦電子報關(guān)系統(tǒng)）系統(tǒng)中提交FORM-E（電子進口報關(guān)單）。

在出口收匯方式和時間方面，巴央行規(guī)定巴基斯坦出口貨物報關(guān)的全部金額需以央行允許的方式收款，回款日以約定的付款日或裝船后六個月中較早的日期為準，出口收匯應(yīng)是以可兌換的外幣，結(jié)匯到銀行的巴基斯坦盧比賬戶中。然而，如出口商品為手工編織地毯，其付款條件或信用證條款為遠期180天/ 270天，則回款日可延長至發(fā)貨/郵寄后195/285天。同樣，在出口到南美國家的情況下，如果信用證為付款條款為發(fā)貨之日起見單/遠期270天，且在裝船后285天內(nèi)收到貨款。

巴央行對出口收匯有強制結(jié)匯的規(guī)定，央行允許出口商在巴基斯坦國內(nèi)銀行賬號中保留出口外幣回款，包括“出口預收款”外幣，但最長時間為三個工作日，過期須在銀行結(jié)匯。

出口商可以保留出口部分增量收入，如全年出口收匯比上年上漲至少10％，可以向央行申請在銀行賬戶中保留其出口增長收入的50％的外匯。為申請該權(quán)利，出口商應(yīng)將計算出所有分支及關(guān)聯(lián)公司的出口總量，并按央行要求的格式提供其在所有銀行上一財年和本財年的賬號明細。同時，向央行提交一份按央行要求制作的可信證明及經(jīng)營業(yè)績，用于申請保留下一年出口凈增長50%的外匯金額。　

1950年，巴基斯坦商務(wù)部頒布的《進出口管控條例》規(guī)定，不得從以色列及其他一些國家（名單由商務(wù)部通知）進口任何商品。在這些國家有生產(chǎn)的商品也不得進口，對于從印度進口商品受巴商務(wù)部特別管控。

在進口貿(mào)易術(shù)語以及付款方式方面，進口商進口價格術(shù)語可用FOB、 CFR或CFR不卸貨等術(shù)語。但是使用CFR不卸貨術(shù)語進口糖和食用谷物時要有央行許可。巴基斯坦進口結(jié)算方式包括跟單信用證、注冊合同、進口代收和匯款等。

亞洲清算聯(lián)盟（Asian Clearing union  ）簡稱“亞盟”或“亞清盟”，是一個區(qū)域性的多邊貿(mào)易清算機構(gòu)，成立于1974年，亞太經(jīng)社委員會的成員和準成員均可參加亞盟。巴基斯坦是亞洲清算聯(lián)盟成員國，與成員國間的收付匯遵循相關(guān)協(xié)議，只能使用亞盟規(guī)定的貨幣。亞盟現(xiàn)有7個成員國：伊朗、印度、巴基斯坦、斯里蘭卡、孟加拉、尼泊爾和緬甸，總部設(shè)在德黑蘭，伊朗馬卡西銀行為其經(jīng)營機構(gòu)。　　 

在轉(zhuǎn)口貿(mào)易方面，巴基斯坦國民和企業(yè)可以從事轉(zhuǎn)口貿(mào)易，前提是通過開立背對背信用證，并以可兌換貨幣或預付款的方式對外付款。但以下幾種商品以雙邊/多邊交易是不包括在內(nèi)：即原油、食用油、小麥、橡膠、棉花、茶、糖、化肥等。

銀行可以為進口商開立不可撤銷信用證或預付款為前提給第三國的受益人開出信用證，但要遵循下列條件：兩證的價差包括中間商傭金在內(nèi)不得低于總金額的1%。若中間商愿意，可在巴境內(nèi)銀行開立“特殊外幣賬戶”用于存從第三國買家處收到的信用證/預付款費用。該費用只能用于對背證下游客戶支付貨款或預付款。付款后的剩余金額要結(jié)匯成盧比。

除上述商品外，如果滿足以下兩個條件，進口商也可直接開展轉(zhuǎn)口貿(mào)易；①如果是先收到上游客戶的貨款后再支付下游客戶，則中間商包括傭金和費用在內(nèi)的利潤率不得低于10%；②如果是先向下游客戶付款，則利潤率不低于15%。

根據(jù)巴央行2018年7月份發(fā)布的規(guī)定，以前進口預付款許可已經(jīng)全面叫停，根據(jù)該規(guī)定只有進口五種商品的情況下，銀行才可以在未經(jīng)央行審批的前提下對外匯出不超過1萬美元的預付款，即①基本藥品和醫(yī)療器械 ；②航空器配件 ；③教育機構(gòu)自用的實驗用品 ；④報紙雜志書籍等 ；⑤制造業(yè)企業(yè)進口自用的原材料和零部件。

但是進口預付款付出后四個月內(nèi)進口商或銀行要收到提單，否則要每月收取預付款1%的罰金，罰款從付款日算起。對于預付款的信用證，銀行必須要求申請人提交保證書原件，保證書必須包含有預付款日后4個月后如無法提交運輸單據(jù)原件，則按每月預付款金額1%的比例罰款。進口商的外匯只能支付貨款，不能挪為他用。

由于外匯儲備持續(xù)下降，對于貨到付款的結(jié)算方式，目前巴基斯坦也是采取了限制措施， 只允許制造業(yè)企業(yè)和實體工廠進口自用的原材料和零部件。另外，央行允許企業(yè)通過電匯支付不超過5萬美元的救生器材進口付匯，或者不超過等值1萬美元的4類產(chǎn)品進口（①基本藥品和醫(yī)療器械；②航空器配件；③教育機構(gòu)自用的實驗用品 ；④報紙雜志書籍等）。匯款時進口商應(yīng)提供發(fā)票、提單、報關(guān)單以及繳稅單原件。

但央行同時規(guī)定，在電匯方式下進口上述產(chǎn)品必須在報關(guān)后6個月對外付款，否則銀行要將逾期事件上報央行，央行將對此類企業(yè)采取處罰。

注冊合同方式進口是巴基斯坦一種特有的結(jié)算方式。巴央行規(guī)定，買賣雙方在簽署進出口合同后，進口商提供合同/購買協(xié)議/形式發(fā)票/意向書的復印件供銀行登記，銀行登記上述資料后，給進口商出具一份央行規(guī)定式樣的登記證明，然后進口商可以憑合同到海關(guān)進行報關(guān)。但是出口商必須將單據(jù)通過其銀行郵寄給進口商的注冊合同的銀行，如果注冊合同銀行從出口商或者進口商處直接收到單據(jù)，則按電匯結(jié)算方式的規(guī)定處理單據(jù)，單據(jù)的處理方式類似于進口代收。

對于進口代收，巴央行的要求跟URC522相似，但是對于承兌交單（D/A）方式，部分省份根據(jù)相關(guān)稅法的要求繳納印花稅，需要到稅務(wù)局購買單據(jù)金額一定比例的印花稅票。

巴央行規(guī)定，銀行不能開立光票、循環(huán)、轉(zhuǎn)讓或者打包信用證，如需開立須得到央行審批。禁止為以色列的受益人或進口該國的貨物開立信用證。在開立信用證前，銀行要求進口商提交確鑿的合同依據(jù)。如果國外出口商接受形式發(fā)票或訂單，銀行可以此為依據(jù)開立信用證，但要保證進口貨物的描述及價格術(shù)語都包括在內(nèi)。如果信用證金額在150萬盧比（含）以上，銀行應(yīng)讓其分支或海外代理行對出口商進行盡職調(diào)查或?qū)徤鞯貐㈤喯馭EYDS、DUNN、 BRADSTREET等國際機構(gòu)發(fā)行的書刊來評判出口商的資信狀況。資信報告只能由銀行自己獲取而不能由進口商提交。

信用證結(jié)算方式下，銀行也可對有多個原產(chǎn)國貨物的出口商付款，只要出口商相同且貨物不包括額外費用。但沒有央行批準，不能對單據(jù)上顯示有不固定產(chǎn)地國的出口商付款，歐盟國家除外。

對于信用證的期限，如進口政策沒有專門規(guī)定，信用證最長期限為12個月，如果進口的是機械、機床，其生產(chǎn)有特殊要求且生產(chǎn)期限要長于12個月，則信用最長期限可達24個月。如進口政策有規(guī)定，且貨物的性質(zhì)沒有改變，產(chǎn)地或起運國付款方式在有效期內(nèi)不改變，在申請人自擔費用的條件下，銀行可將信用證展期12個月。如果條件符合，已閉卷的信用證還可重新生效。

議付方式下，央行要求信用證項下單據(jù)應(yīng)在裝船后30天之內(nèi)在銀行議付，遠期單據(jù)不可變成即期付款，更不能提前付款。

對于單據(jù)的要求，央行有詳細的要求，即用信用證或其他承諾方式付款出口商必須提交全套清潔提單、空運單、鐵路運單、郵政包裹單（如從英國進口散貨，可提供相應(yīng)發(fā)貨證明來代替包裹單）等，單據(jù)上要顯示貨物已裝運至巴基斯坦。海運單不被接受。除了進口政策里規(guī)定的其他單據(jù)外，所有信用證必須要求在發(fā)票證明產(chǎn)地國。

單據(jù)金額超過信用證金額，如果超出部分在5%以內(nèi)且不多于500美元，銀行可對外付款，但進口商要提供相應(yīng)發(fā)票證明。

巴基斯坦央行禁止進口商故意做高商品的發(fā)票價格及出口商故意做低發(fā)票價格，使價格與實際價值相背離，或者利用虛假貿(mào)易套匯，從而造成巴基斯坦外匯流失。巴央行要求銀行對進出口商品的發(fā)票單價和總價進行審核，巴基斯坦銀行一般會通過參考以往申報的相同海關(guān)代碼的商品價格信息進行比價。對于有可疑的價格信息，巴基斯坦銀行一般會拒絕處理或者要求客戶提供原始報關(guān)單或發(fā)票以及其他央行認可的方式對價格信息來佐證價格的合理性。

針對巴基斯坦特殊的外匯政策要求，建議在巴經(jīng)營進出口業(yè)務(wù)的公司應(yīng)了解巴基斯坦的外匯政策并采取合理的方式規(guī)避風險，遇到不解之處積極向合作銀行咨詢。對于幾個常見的問題，筆者給出了如下幾點建議：

1. 出口商品應(yīng)及時收匯

在巴出口商應(yīng)注意，所有結(jié)算方式項下的出口都需要出口商銀行審批電子出口報關(guān)單（EFE），同時只有該銀行出具無爭議證書后海關(guān)才會允許出口商裝船，因此出口商應(yīng)跟銀行保持密切的溝通，并按照央行要求在裝船14天內(nèi)將單據(jù)影印件發(fā)送給銀行，以便其在電子報關(guān)系統(tǒng)中進行登記。同時，出口商應(yīng)審慎地選擇進口商，合理選擇出口結(jié)算方式，保障在約定的付款日或裝船/郵寄后六個月中較早的日期匯款，而且要足額收款，否則巴央行將要求出口商召回貨物或者接受處罰。因此建議采用出口預收款或者信用證等穩(wěn)妥的結(jié)算方式。

2. 合理選擇結(jié)算方式

由于巴基斯坦已停止進口預付款結(jié)算方式，且貨到付款方式下僅允許制造業(yè)企業(yè)和實體工廠進口自用的原材料和零部件，或其他有限的金額的部分商品。出口商向巴基斯坦出口貨物時，因盡量避免采取電匯這種結(jié)算方式，對于不熟悉的新客戶，一般建議采用信用證的結(jié)算方式，而老客戶則可以使用注冊合同或者進口代收的結(jié)算方式。

3. 注意規(guī)避投保風險

在保險方面，對于出口商而言，比較合理的方式是在本國對出口貨物投保。然而，巴基斯坦央行規(guī)定進口到巴基斯坦貨物須由進口商投保，且強制在巴基斯坦經(jīng)營的保險公司投保。因此，進口的貿(mào)易術(shù)語只能是CFR或FOB，保單的幣種必須是盧比。這對于出口商不利，貨物一旦發(fā)生損失，無法及時向保險公司直接索賠而只能是通過進口商間接索賠。另外，巴基斯坦的營商環(huán)節(jié)復雜，賠付環(huán)節(jié)復雜，出口商形勢很是被動。因此建議對于不是很信賴的巴基斯坦進口商，出口商應(yīng)該做好充分的市場調(diào)研，或者采取在國內(nèi)在投一份保險的方式來規(guī)避風險。

4. 提高制單水平

為了防止觸碰巴基斯坦的監(jiān)督紅線，在信用證結(jié)算方式下，出口商要提高制單質(zhì)量。發(fā)票上一定要注明原產(chǎn)國信息，同時一定要避免使用帶有保險的貿(mào)易術(shù)語，否則會被銀行退單。如果沒有在買賣合同上約定港口的表述，到貨港一定要是Keamari, Karachi or Port Qasim, Karachi，避免“any port in Pakistan” or “Karachi”。同時要盡量提交全套清潔提單，避免使用副本提單或者電放提單。

5. 價格設(shè)置要合理

巴央行貿(mào)易項下反洗錢政策明確要求銀行對進出口商品單價進行審核，但由于行業(yè)知識限制，銀行很難對進口商品的價格進行審核，銀行一般通過海關(guān)申報數(shù)據(jù)庫查詢同類商品的歷史報關(guān)價格進行對比。然而巴基斯坦海關(guān)官方商品申報數(shù)據(jù)庫中的信息不是很完善，更新較慢且同種海關(guān)代碼的商品申報的標準也不一。同種商品的申報有的是按整件申報，而有的是分拆成幾部分進行申報，甚至有的是按重量進行申報。因此，建議出口商在制作發(fā)票時，應(yīng)參考巴基斯坦海關(guān)的官方申報數(shù)據(jù)，將價格設(shè)置在合理范圍內(nèi)，如果沒有參考數(shù)據(jù)，建議在進口商銀行詢問價格時提供定價依據(jù)，以防被銀行退單。

6. 注意出口收匯延遲

自2018年以來，巴基斯坦外匯儲備急劇減少。巴央行對銀行對外大額付匯有時進行窗口指導，如果遇上特殊情況巴央行會要求銀行延期幾天付匯，這就會造成國外出口商收匯延遲。因此建議出口商做好資金安排，尤其是遠期承兌方式下要在出口商銀行做融資的業(yè)務(wù)，應(yīng)提示融資行提前預留充分的寬限期，以免導致融資逾期。