2021年2月，財政部、國資委、銀保監會、證監會等四部委聯合發布了《關于嚴格執行企業會計準則 切實加強企業2020年年報工作的通知》（以下簡稱《通知》），其中對信用卡業務利息收入會計處理要求進行了調整和明確，業內俗稱“費改息”。本文簡要分析了此次信用卡業務利息收入會計處理調整的影響，并提出了相關應對建議。

調整內容

根據《通知》中執行新準則的相關會計處理要求，如果金融資產的合同現金流量僅為對本金和以未償付本金金額為基礎的利息支付，應當按實際利率法計算利息收入，計入“利息收入”科目，并在利潤表中的“利息收入”項目列示。銀行從事信用卡分期還款等業務形成的金融資產，不得將其按實際利率法計算的利息收入計入“手續費及傭金收入”科目或在利潤表中的“手續費及傭金收入”項目列示。

行業現狀

據了解，招商銀行多年前已明確將信用卡分期收入記為利息，中信銀行、光大銀行自2019年起將其信用卡分期收入從手續費收入重新分類至利息收入。除此之外，在《通知》發布前，包括工、農、中、建在內的其他大部分銀行仍將信用卡分期收入計入手續費收入。

影響分析

1.信用卡業務發展迎來重大考驗

此次信用卡業務收入會計處理的調整，一方面在一定程度上將改變商業銀行的營收結構，擴展商業銀行利息收入來源，影響凈利差與凈息差；另一方面對信用卡業務的利潤雖不造成直接影響，但由于分期付款計收利息后不再納入中間業務收入統計，將直接沖擊信用卡條線在各商業銀行總行、分行、支行等各層級的中間業務收入占比，降低各級機構推動分期付款業務的積極性，進而對全行信用卡業務的整體規模、利潤等指標產生間接影響。長此以往，信用卡條線在各商業銀行內部的地位可能會受到較大沖擊。

2.信用卡業務加速回歸信貸本源

從外部來看，國內消費金融市場快速擴張，互聯網巨頭大打“金融科技”牌，不斷向信用卡業務領域滲透，客戶資質下沉明顯，多頭共債和過度授信等問題突出，加之新冠疫情導致風險不斷擴大和蔓延，2020年，部分銀行信用卡和信用貸款不良率顯著上升。從內部來看，在以中間業務收入為主要考核導向的發展思路和壓力下，個別商業銀行出現了重業務指標、輕合規管理的現象，部分產品存在合規或政策風險。此次信用卡業務收入會計處理調整對信用卡業務考核導向產生一定影響，從而推動信用卡業務回歸個人信貸服務本源，促進業務理性可持續發展。

3.利率市場化改革進程行穩致遠

近年來，我國利率市場化持續深化。一是貸款定價圍繞LPR波動，打破了此前長期存在的對公貸款利率隱性下限。二是零售業務中的消費貸款也基本實現市場化定價。三是信用卡透支利率自2016年實行區間管理后，于2021年1月1日再進一步，全面放開利率區間。此次信用卡業務收入會計處理調整將大幅提高信用卡業務生息資產比例，與利率區間放開政策形成組合拳效應，使利率市場化政策在信用卡領域全面落地。

應對建議

1.信用卡業務與其他金融服務更加深度結合

在構建新發展格局的大背景下，各商業銀行均積極關注高收益、輕資本的零售業務，陸續提出了向零售銀行方面傾斜的發展戰略。下一步，商業銀行應在堅定不移推進零售銀行建設的道路上，持續調整優化信用卡用戶結構，做好“留量”信用卡用戶的維護經營，重點發揮信用卡業務的“活客、維客”功效，夯實用戶基礎，將信用卡業務打造成為聯動拓展行內其他金融服務、提高用戶忠誠度、強化數據治理的重要基礎和有效突破口，做到GBC三端相互融合、互為促進。

2.金融科技實力與風險管理能力更加緊密聯系

一方面，在利率上下限放開、互聯網金融加強監管等政策影響下，信用卡目標客群存在下沉或向上滲透的較大空間，可在更大范圍內進行分層客戶的差異定價，商業銀行信用卡經營將擁有更多選擇權，也會以更多產品與互聯網金融企業開展正面競爭；另一方面，在信用卡業務收入會計處理調整后，商業銀行在信用卡業務經營過程中，需要同步關注資金成本和存貸利差等方面因素，這對信用卡業務成本計量能力提出了考驗。下一步，商業銀行應從頂層設計層面搭建信用卡業務成本計量體系，完善信用卡業務對內和對外計價機制，重點強化創新與技術驅動能力、風險控制與差異化定價能力，提高自身“硬實力”，探索“費改息”后的新經營模式。

3.C端支付服務與B端商戶服務更加協調發展

從國際經驗來看，境外銀行中間業務形成的非息收入往往能占據其行內半壁江山，在“費改息”后，國內商業銀行仍需挖掘新的中間業務收入增長點。下一步，建議商業銀行大力發展支付結算業務，將其培育成信用卡中間業務收入的第二增長曲線。一是強化產品統籌，推動數字信用卡、生物識別、卡碼合一等一批數字化支付結算產品規劃和落地，使C端支付服務與B端商戶服務協調發展。二是加強創新合作，堅守賬戶這一銀行業立足之本，會同境內外卡組織（清算機構），以資源共投、利益共享、優勢互補、開放合作為宗旨，制定“四方模式”下可持續發展的業務模式、統一的服務標準，合力構建數字化支付的新引擎，在與非銀行支付機構的競爭中實現合力突圍。三是抓住有利契機，積極參與數字人民幣運營，利用數字人民幣流量入口，以“結算賬戶+數字人民幣錢包”為核心構建數字人民幣客戶生態圈，以“小額高頻”的數字人民幣支付結算場景帶動個人客戶“高額低頻”的金融服務場景。

4.業務發展方向與審慎經營底線更加統籌兼顧

加快構建新發展格局，要堅持擴大內需這個戰略基點。然而受多方面因素影響，2011年以來，我國居民杠桿率持續走高，10年內上升幅度超過31個百分點，目前我國居民債務風險雖總體可控，但空間已不大。特別是部分互聯網金融企業利用場景優勢誘導資信脆弱的人群過度消費、“以貸還貸”，最終使其掉進超前負債陷阱，這一方面侵蝕了信用卡等良性融資工具的發展空間，另一方面導致了風險向其他領域的傳導和蔓延。下一步，商業銀行應重點把握以下兩個方面：一是更多從優化消費體驗、改善消費環境等方面發力，在合法、合規、合情、合理的前提下適度挖掘消費潛力，培育良性消費習慣，促進消費有序升級，正向引導強化消費對經濟高質量發展的基礎性作用。二是堅持在審慎監管的前提下進行金融創新，警惕透支效應和潛在業務風險，嚴格落實監管要求，合法合規開展業務，堅持底線思維。不僅要強化本行監督，更要加強對外合作管理，反對不正當競爭，維護金融市場秩序，強化消費者權益保護意識，向大眾傳遞正面的核心價值觀和社會責任理念。

注：文中觀點系作者自身觀點，不代表所在機構觀點。