作者：文木
近幾年，國內(nèi)消費金融行業(yè)愈發(fā)火熱，眾多銀行、互聯(lián)網(wǎng)巨頭等機構紛紛搶先布局。僅僅最近3個月就有三家消費金融公司獲批籌建，包括平安消費金融、陽光消費金融、小米消費金融。這三家消金機構均有銀行背景，而如果考慮已經(jīng)獲批開業(yè)的24家持牌消金機構，則有多達20家有內(nèi)地銀行背景。事實上，消費金融也是銀行最擅長的領域。在消費金融公司的實際運營中，銀行股東往往可以在資金、流量、渠道、客戶、品牌等各方面為其提供助力，同時我們也看到，部分消金機構已經(jīng)開始反哺銀行。持牌消金機構的融資渠道主要有同業(yè)借款、股東存款、發(fā)行ABS、發(fā)行金融債等，其中后兩種門檻較高。目前行業(yè)中僅有4家公司獲批發(fā)行金融債券，而有實力發(fā)行ABS的機構也不多。因此，同業(yè)借款、股東存款就成為一些消金機構的重要融資方式，銀行股東也通過這種手段給消金機構提供最直接的支持。截至2018年底，湖北銀行在湖北消金存放13.2 億元；長安銀行拆借給長銀消金8億元；杭州銀行向杭銀消金借出同業(yè)借款8.5億元；截至2019年6月底，成都銀行通過非保本理財資金拆借給錦程消金6億元；而招商銀行在2019年6月的一個公告提到，其給予招聯(lián)消金同業(yè)授信額度高達270億元。除了直接借款，個別銀行與旗下消金機構還會探索聯(lián)合貸款方面的合作。2019年4月26日，長沙銀行董事會通過相關議案，將與控股子公司長銀五八消費金融公司開展聯(lián)合貸款業(yè)務合作。按照50%的出資比例，該行出資部分貸款余額不超過5億元。此外，中國銀行甚至對旗下中銀消金提供“兜底”支持。中銀消金公司章程中規(guī)定控股股東中國銀行承諾在其出現(xiàn)支付困難時，及時給予流動性支持，當其經(jīng)營失敗導致侵蝕資本時，中國銀行將及時補足資本金。中國銀行對中銀消金的支持可謂是不惜代價，而中銀消金還在使用中國銀行的品牌LOGO，享受附帶的品牌價值。類似的機構還有中郵消金、中原消金等。相比于“白手起家”的消費金融公司，銀行股東動輒擁有千萬甚至億萬級存量客戶，稍微開放給旗下消金機構就可以有效支持其業(yè)務發(fā)展。最簡單的方式就是在手機銀行App中嵌入消費金融公司的貸款產(chǎn)品。據(jù)不完全統(tǒng)計，中銀消金、中郵消金、招聯(lián)消金的線上合作渠道均對接了銀行股東的手機銀行App，可以在手機銀行App中直接申請相關消金機構的貸款產(chǎn)品。其中以零售業(yè)務見長的招商銀行最為典型，招行App引入的招聯(lián)消金好期貸產(chǎn)品推廣位置僅次于招行自營的閃電貸，招行App也成為招聯(lián)消金獲客的主要渠道之一。有意思的是，我們看到光大銀行App也曾在其貸款頁面為招聯(lián)好期貸產(chǎn)品導流，類似光大銀行這種為非關聯(lián)消金公司旗下產(chǎn)品導流的情況比較罕見。不過，目前進入產(chǎn)品頁面會有提示“沒有符合條件的記錄”，應該是做了下架處理。2020年1月11日，光大銀行發(fā)布公告稱，已獲批在北京市籌建北京陽光消費金融股份有限公司。光大銀行出資6億元，持股比例達60%。而陽光消金的出現(xiàn)很可能就是光大銀行App下架招聯(lián)好期貸的主要原因。除了手機銀行接入消金產(chǎn)品，我們注意到一些城商行的客服電話可以直接轉(zhuǎn)接到旗下消金機構，例如哈爾濱銀行、盛京銀行、湖北銀行。此外，部分銀行還將客戶資源與消金機構的產(chǎn)品進行深度融合。例如北銀消金App中至少有兩款產(chǎn)品對接了北京銀行的客戶，其中增值貸為北京銀行合作企業(yè)客戶專享；消貸通為北京銀行放貸客戶專享。在消費金融領域，傳統(tǒng)銀行的線下業(yè)務一直具有明顯優(yōu)勢，行業(yè)中也有一些消金機構借助銀行股東的線下業(yè)務經(jīng)驗和資源發(fā)展自身業(yè)務。比如中銀消金、興業(yè)消金、幸福消金、中郵消金等，其中中銀消金、興業(yè)消金甚至主要憑借線下業(yè)務就進入行業(yè)前列陣營。中銀消金成立初期，充分借助股東中國銀行的支持，利用其全國營業(yè)網(wǎng)點渠道開展業(yè)務，為自身發(fā)展打下了堅實的基礎。中銀消金2018年報顯示，公司線下業(yè)務占比高達9成以上，甚至較2017年略有提升。興業(yè)消金官網(wǎng)介紹，作為興業(yè)銀行控股的一級子公司，依托興業(yè)銀行綜合性集團金融平臺優(yōu)勢，目前興業(yè)消金已設立30家一級事業(yè)部，展業(yè)區(qū)域覆蓋全國主要城市。興業(yè)銀行財報還提到，興業(yè)消金的業(yè)務開展嚴格落實客戶經(jīng)理“親核親訪”、“面談面簽”工作。可見，線下業(yè)務在興業(yè)消金也占有重要地位。相比于中銀消金、興業(yè)消金，中郵消金的線下業(yè)務在發(fā)展過程中波折不斷。中郵消金成立初期也曾依賴郵儲銀行，早在2016年，郵儲銀行就聯(lián)合中郵消金在全國范圍內(nèi)開展線下社區(qū)活動，同時聯(lián)合消費產(chǎn)業(yè)龍頭商企重點圍繞二孩家庭消費、住房消費、汽車消費、出國留學及旅游消費等提供場景消費金融。不過在2018年9月，中郵消金公告表示暫停線下合作機構受理郵你貸業(yè)務，并對存量業(yè)務開展為期4個月的專項合規(guī)檢查活動。隨后在2019年，中郵消金又解散了全國多個地區(qū)的線下代理。據(jù)媒體報道，主要是因為收費亂，投訴多。一份發(fā)布于2020年2月14日的裁判文書顯示，借款人金某于2018年7月24日申請中郵消金的郵你貸消費貸款20萬元用于裝修，貸款期數(shù)為36期，年利率為21.78%，金某自2018年12月開始逾期。裁判文書還提到，貸款協(xié)議對逾期滯納金收取標準明確為每期收取欠付款項的5%，且不少于50元人民幣。以此計算，逾期滯納金折合年化已高達60%以上。本案中，中郵消金甚至同時主張利息和高額逾期滯納金。但廣東南沙區(qū)人民法院認為中郵消金主張收取的費用明顯過高，應予調(diào)整。同時僅支持中郵消金收取的利息和違約金之和不超過以所欠本金為基數(shù)按照年化24%計算的金額。據(jù)了解，中郵消金目前已沒有線下業(yè)務，全面轉(zhuǎn)型線上，但不合法的高額違約金收費標準卻保留了下來，引發(fā)大量借款人對此投訴。除了上述全國性銀行，城商行張家口銀行旗下的幸福消金業(yè)務模式也值得關注。幸福消金在2周年戰(zhàn)報中提到，幸福消金依托張家口銀行300多物理網(wǎng)點與O2O業(yè)務模式相結(jié)合，業(yè)務覆蓋河北全轄的市區(qū)鄉(xiāng)鎮(zhèn)，為數(shù)以萬計的家庭送去各類消費資金。雖然各大消費金融公司業(yè)務開展時間普遍遠遠落后于銀行，但強大的線上獲客能力、大數(shù)據(jù)風控能力使得持牌消金機構在某些方面反哺股東業(yè)務成為可能。例如興業(yè)消金的空手到App和官方微信公眾號均專門開放一個頁面，提供興業(yè)集團及合作公司的業(yè)務入口，包括興業(yè)理財、興業(yè)信用卡、興業(yè)基金、證券服務等，儼然是一個濃縮版的興業(yè)銀行手機銀行。興業(yè)銀行2019半年報還提到，興業(yè)消費金融堅持下沉客戶重心，與母行充分實現(xiàn)互補，開業(yè)以來已累計為母行輸送借記卡客戶43萬名。此外我們注意到，張家口銀行的手機銀行App中還沒有線上個人信貸產(chǎn)品，而旗下幸福消金早在2017年就上線了純線上貸款產(chǎn)品幸福花。相信幸福消金憑借積累的行業(yè)經(jīng)驗和業(yè)務能力完全可以在相關業(yè)務上為張家口銀行提供支持。正因為銀行能夠調(diào)動各種資源助力消費金融公司成長，持牌消金機構的籌建普遍都有銀行參與。相信隨著行業(yè)逐漸成熟，也會出現(xiàn)越來越多的消金機構更有效地反哺銀行，成為銀行轉(zhuǎn)型升級的助推器。
