一度處于風(fēng)口的消費(fèi)金融前幾年一路高歌猛進(jìn)。據(jù)悉，互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融從 2013 年到 2016 年交易規(guī)模一度從 60億元增長到 4367 億元，年均復(fù)合增長率高達(dá) 317.5%。而2017年下半年的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管拉開對消費(fèi)金融的整頓序幕，合規(guī)壓力下大量車貸平臺(tái)也清盤退出。但是剛剛公布的持牌消費(fèi)金融公司2017年年報(bào)仍不俗，消費(fèi)金融公司仍受資本青睞，盡管增速放緩但消費(fèi)金融前景仍良好。

（網(wǎng)圖）

2017年下半年來強(qiáng)監(jiān)管 合規(guī)壓力下大量車貸平臺(tái)清盤退出

從2017年6月29日銀監(jiān)會(huì)等印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)校園貸規(guī)范管理工作的通知》，2017年11月21日銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于立即暫停批設(shè)網(wǎng)絡(luò)小貸公司的通知》，2017年12月1日央行和銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》到今年5月4日銀保監(jiān)會(huì)等發(fā)布《關(guān)于規(guī)范民間借貸行為維護(hù)經(jīng)濟(jì)金融秩序有關(guān)事項(xiàng)的通知》，從網(wǎng)貸平臺(tái)禁止校園貸、網(wǎng)絡(luò)小貸牌照暫停、現(xiàn)金貸整頓到民間借貸暴力催收行為的規(guī)范，消費(fèi)金融行業(yè)逐步得到規(guī)范。

對于P2P車貸平臺(tái)來說，也面臨合規(guī)壓力下的大考。今年5月初，車貸平臺(tái)沃時(shí)代和泓源資本等相繼清盤，在反暴力催收新規(guī)、合規(guī)成本上升、業(yè)內(nèi)競爭加劇等因素下，涉車貸業(yè)務(wù)平臺(tái)銳減。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，截止到2018年4月，涉及車貸業(yè)務(wù)的P2P平臺(tái)1741家銳減859家至至882家，目前，P2P網(wǎng)貸行業(yè)涉及車貸業(yè)務(wù)的正常運(yùn)營平臺(tái)數(shù)量僅有332家，占同期P2P網(wǎng)貸行業(yè)正常運(yùn)營平臺(tái)的比重為17.69%。

消費(fèi)金融公司業(yè)績不俗 仍受資本青睞

然而，盡管面臨行業(yè)監(jiān)管壓力，最新披露的持牌消費(fèi)金融公司2017年業(yè)績依然表現(xiàn)不俗。

據(jù)悉，中銀消費(fèi)金融、招聯(lián)消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融2017年凈利潤均超過10億元。馬上消費(fèi)金融2017年凈利潤達(dá)到5.78億元，同比增長88倍。三家消費(fèi)金融公司2017年扭虧為盈，包括：蘇寧消費(fèi)金融營業(yè)收入3.84億元，同比增長262.26%；凈利潤2.17億元。華融消費(fèi)金融營業(yè)收入7.65億元，同比增長750%；凈利潤1.05億元。中郵消費(fèi)金融凈利潤為6775萬元。

而受益于靚麗的業(yè)績表現(xiàn)等，消費(fèi)金融公司仍頗受資本青睞。近半年來，已有8家消費(fèi)金融公司進(jìn)行了不同程度的增資。近日馬上消費(fèi)金融注冊資本將由當(dāng)前的22.1億元上升為40億元。去年12月11日，華融消費(fèi)金融注冊資本由之前的6億元增至16億元；去年12月25日，捷信消費(fèi)金融注冊資本從70億元增至80億元等等。

同時(shí)，近日臺(tái)灣地區(qū)中國信托商業(yè)銀行發(fā)起的廈門金美信消費(fèi)金融獲批成立，法國歐尚集團(tuán)擬和中國光明食品集團(tuán)設(shè)立歐美發(fā)達(dá)國家在中國首家消費(fèi)金融公司-上海光明歐諾消費(fèi)金融，則無疑為消費(fèi)金融行業(yè)增添了幾把火。

2018消費(fèi)金融發(fā)展前景良好

業(yè)內(nèi)專家分析指出，未來場景、數(shù)據(jù)和風(fēng)控是消費(fèi)金融行業(yè)競爭的關(guān)鍵。加上當(dāng)前國內(nèi)信貸人口滲透率不足三成和30歲以下年輕人的龐大消費(fèi)群體，國內(nèi)消費(fèi)金融發(fā)展前景良好。

今年4月底易觀發(fā)布的《2018年中國消費(fèi)金融行業(yè)專題研究》中指出，強(qiáng)監(jiān)管下行業(yè)套利空間減少，行業(yè)發(fā)展重新步入正軌和提高消費(fèi)效率的初心，預(yù)計(jì)2018年消費(fèi)金融場景爭奪將再次白熱化，垂直行業(yè)分水嶺將出現(xiàn)。

當(dāng)前國內(nèi)消費(fèi)金融場景日趨豐富，覆蓋率越來越高，包括3C等購物分期、旅游、教育、家裝、租房、醫(yī)美、教育等，各種場景的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)向垂直細(xì)分市場快速發(fā)展，場景也將逐步走向細(xì)分化和專業(yè)化。

比如，國內(nèi)金融科技公司中望金服打造的 “超人卡”就是一款以消費(fèi)場景為基礎(chǔ)、以優(yōu)質(zhì)消費(fèi)人群為目標(biāo)客群，集教育分期、旅游分期、裝修分期、健身分期等版塊于一身的消費(fèi)金融產(chǎn)品。用戶通過實(shí)名認(rèn)證后即可獲得信用額度，暢享多樣快捷金融服務(wù)。額度最高20萬，可循環(huán)使用、到期還款后隨即恢復(fù)。各大應(yīng)用市場搜索下載“超人卡”，實(shí)名認(rèn)證并激活后即可獲得相應(yīng)的授信額度，在線體驗(yàn)便捷的金融服務(wù)。

而提到數(shù)據(jù)和風(fēng)控，這正是中望金服超人卡的優(yōu)勢所在。數(shù)據(jù)方面，中望金服在多年行業(yè)經(jīng)驗(yàn)和自有數(shù)據(jù)沉淀的基礎(chǔ)上，在公司成立初期進(jìn)行風(fēng)控系統(tǒng)搭建和決策引擎上線等基礎(chǔ)設(shè)施搭建的同時(shí)，即開始與數(shù)十家征信公司、第三方數(shù)據(jù)公司進(jìn)行對接和評估。數(shù)據(jù)抓取、外部數(shù)據(jù)引入、數(shù)據(jù)存儲(chǔ)、數(shù)據(jù)挖掘、模型應(yīng)用、精細(xì)化管理等，把專業(yè)嚴(yán)謹(jǐn)落實(shí)在每一步，以確保數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性和模型應(yīng)用的可靠性。

風(fēng)控方面，中望金服主管團(tuán)隊(duì)成員平均從業(yè)時(shí)間10年以上、擁有千億級信貸資產(chǎn)審核經(jīng)驗(yàn)，自主研發(fā)的全流程智能風(fēng)控系統(tǒng)“獵隼”聞名業(yè)界。以自有大數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，千維數(shù)據(jù)融合復(fù)雜關(guān)系圖譜，對借款用戶進(jìn)行全面立體畫像，提高產(chǎn)品匹配精準(zhǔn)度和反欺詐效率，結(jié)合美國Sparkling Logic決策引擎系統(tǒng)，進(jìn)行全流程多維度風(fēng)險(xiǎn)防控，將風(fēng)險(xiǎn)防控落實(shí)在每個(gè)環(huán)節(jié)。

中望金服超人卡突破了消費(fèi)信貸產(chǎn)品的單一功能性，針對不同消費(fèi)場景和需求，打通連接更豐富的功能模塊，在滿足用戶多樣金融服務(wù)需求的同時(shí)，也能良性沉淀更多樣化的數(shù)據(jù)，從而不斷優(yōu)化風(fēng)控模型，提升產(chǎn)品體驗(yàn)和用戶匹配度。

總之，盡管面臨國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融的強(qiáng)監(jiān)管，消費(fèi)金融行業(yè)的合規(guī)和風(fēng)控成本上升，但長遠(yuǎn)來看，行業(yè)集中度將進(jìn)一步加強(qiáng)，利率水準(zhǔn)也將逐步降低，未來消費(fèi)金融發(fā)展前景可期。