1月份的最后一天，廣州市內中、農、工、建四大國有銀行同時表示：自2月1日起首套房貸利率上浮10%起，二套房房貸利率則上浮15%。

　　讓我們簡單算一下房貸利率上調后的賬：以貸款100萬元、年限20年算一筆賬：按照等額本息的還款方式，在2017年初貸款八五折優(yōu)惠計算，每月需要還款6149.76元，20年間累計支付的利息總額約為47.59萬元;而按照利率上浮1.1倍計算，以同樣的還款方式，每月需要還款6816.89元，累計支付的利息總額約為63.61萬元。這就意味著，今年初首次貸款買房貸款100萬元，要比去年初每月多還667.13元。

　　現在問題是，為啥四大行率先在廣州這樣的一線城市率先上調房貸利率呢?首先，本來年初銀行房貸利率都不會大幅上調，而這次是從去年至今年跨年度的監(jiān)管政策趨嚴，本來表外的信貸需求都回歸表內，銀行總體信貸規(guī)模是較往年緊張的，這是推高貸款定價的原因。

　　再者，此前中央經濟工作會議強調要“管住貨幣供給總閥門，保持貨幣信貸和社會融資規(guī)模合理增長”，在這個總基調下，銀行就必須要對信貸規(guī)模、投向上有所調整。未來銀行的增量信貸將會流向基建投資、普惠金融、中小微企業(yè)、三農等領域。未來銀行信貸資源會向這些領域傾斜，避免更多資金流向樓市。

　　最后，我國的銀行業(yè)并不看好房地產市場。目前銀行對房地產市場還是很警惕。一旦房價泡沫破滅是一件很可怕的事情，可能會出現大量不良資產，從而引發(fā)系統(tǒng)性金融危機，所以大幅上調房貸利率乃一種正?，F象，既反映了銀行當下資金面形勢，也反映了銀行對房地產市場的判斷。

　　那么，四大行年初率先上調房貸利率，究竟釋放出啥信號呢?其一，我們翻看前二年房價上漲的原因，主要是第一季度銀行房貸投放過猛，導致熱點城市房價失控上漲。所以，為了避免2018年房價出現過大漲幅，在年初就要抑制投資性需求，這也是中央高層的重要政策取向。

　　其二，盡管我國加大了房地產調控的力度。一些熱點城市還拿出限購、限貸、限售、限價等諸多調控新政，希望房地產去投機化。但是部分市民家庭就是喜打政策的擦邊球，使房地產調控之限購政策的效果“形同虛設”。

　　其三，自去年10份開始，前后有50多個熱點城市紛紛推出限售新政，就是你買了房之后，只能用于居住，規(guī)定在三至五年內不得出讓房產。而與此呼應的是，我國四大國有銀行都大幅上調首套及二套的房貸利率。這就意味著，決策層既要遏制房價過快上漲趨勢，同時又要將投機者鎖定在限售期限內，為我國房地產長效機制的建立，留出足夠的時間。

　　眾所周知，上海、北京之二座一線城市已經推出了大量的保障房、共有產權房，而廣州、深圳因具有大量的城中村地塊，也將大力發(fā)展房屋租賃開發(fā)，讓更多的非房企的民間資金建造租賃房，這樣可以在短時間內讓更多民眾“居者有其屋”?？傊F在上調房貸利率和限貸是要將房地產去投機化，并且努力使房地產市場保持穩(wěn)定，這是為未來房地產長效機制建立做好準備工作。