今年，廣發證券投行部大事連連，先是督導服務企業康美藥業財務虛假、300億現金消失了，現在是前投行部總經理等低價入股IPO項目，獲刑！

近日，一份法院判決書驚爆：

東方國信上市前！廣發證券投行部總經理、簽字保代、項目組成員等多人偷偷入股擬IPO企業！牟得暴利！

以4元/股、9元/股的價格提前入股由自己經辦的IPO項目公司，在該公司以55.36元/股的價格發行上市后擇機套現，暴賺逾10倍獲利4000萬元！神操作的廣發投行部的3名前員工，終審被判受賄罪。  

三人分別是：

時任廣發證券投行部總經理鈕華明；

時任廣發證券投行部總監、華北二部主管、項目簽字保代張晉陽；

時任廣發證券投行部執行董事陳德兵。

廣發證券投行部總經理的鈕華明及副總經理劉某接受東方國信實際控制人管連平、霍衛平的上市咨詢，后廣發證券承攬東方國信IPO項目，指派投行部的張晉陽、陳德兵等人組成項目組進入東方國信開展IPO項目。

其中，張晉陽作為保薦代表人，全面負責東方國信IPO項目的材料撰寫等工作，并在保薦代表人或輔導人員處簽名；鈕華明代表廣發證券在相關材料的機構負責人處簽名；陳德兵主要負責東方國信IPO項目招股說明書中非財務部分的撰寫等。

劉某利用東方國信客觀的增資需求與該公司董事長管連平商議入股東方國信，并要求該公司如不能上市則按原價回購股份。管連平為確保公司順利上市和利益捆綁，同意增資擴股200萬股。

管連平在證言中表示“對此感到不公平，但為了早點上市，他們又說這是“行規”，我只能答應。”

2009年11月左右，張晉陽出資人民幣100萬元購入25萬股；陳德兵籌資60萬元購入15萬股；鈕華明出資100萬元購入25萬股。剩余股份由廣發證券的劉某及趙某、成某等人出資購入。

2009年10月，張晉陽在盡職調查及辦理東方國信增資擴股200萬股期間，發現東方國信需要資金補繳管連平、霍衛平的個人所得稅及剝離虧損企業。經張晉陽建議，東方國信決定以9元/股的價格再次增資擴股80萬股，并同意由張晉陽尋找入股對象。張晉陽后安排自己及同學等人投資入股，依然找人代持該股份。

成功上市后，通過拋售股票，張晉陽合計獲取收益2400余萬元、鈕華明獲取收益1200余萬元、陳德兵從中獲取收益460萬元！！

三人法庭辯稱：其作為證券從業人員購入東方國信的股份確屬違規，但不構成受賄罪。入股的行為屬于風險投資，其擁有的股權并非東方國信給予的好處，而是風險。

法院指出，這種將自身利益與擬上市公司利益捆綁的行為背離了保薦機構專業人員應具有的客觀、公正和獨立性，影響了保薦機構對擬上市公司風險的客觀判斷，侵害了投資者全面了解信息的知情權，破壞了證券市場秩序。

2019年5月28日，該案在上海市第二中級人民法院終審判定！

法院認為，被告人張晉陽、鈕華明、陳德兵利用職務便利，非法收受他人財物，為他人謀取利益，數額巨大，其行為均已構成非國家工作人員受賄罪。一審判決：

一、被告人張晉陽犯非國家工作人員受賄罪，判處有期徒刑30個月；

二、被告人鈕華明犯非國家工作人員受賄罪，判處有期徒刑27個月；

三、被告人陳德兵犯非國家工作人員受賄罪，判處有期徒刑21個月。

 來源：股票說