一、項目情況

　　Q公司成立于2012年1月，注冊資本5000萬，主要生產零甲醛復合秸稈地板、木地板，目前已建成零甲醛禾香板生產線，2012年為建設期，2013年截至9月主營業務收入18156萬元，凈利潤2586萬元。

　　Q公司產品一般銷往上海、福建等地，通過賒銷方式進行，賬期一般在3-4個月，應收賬款大量占用企業資金。

　　二、營銷切入點

　　大量應收賬款：Q公司以賒銷的方式與下游客戶進行合作，自身的應收賬款量較大，減緩了資金流轉效率。

　　下游客戶多為異地貿易型公司：在經濟下行的環境下，輕資產的貿易型公司作為交易對手方且在異地，在付款實力的調查及評估方面存在一定的風險。

　　國內保理+信用保險：以傳統的國內保理業務消化Q公司的應收賬款，附加信用保險規避買方信用風險，兩者的結合成為該項目的主體授信方案。

　　三、授信方案

　　業務品種：國內信用保險項下國內保理。

　　擔保方式：應收賬款轉讓+國內信用保險。

　　具體方案：客戶成功投保中信保國內信用保險，客戶將獲得保險公司承保的應收賬款轉讓給我行續做國內保理業務。

　　四、業務流程

　　五、業務收益

　　融資利息收入：該業務出賬按照基準利率上浮30%執行。

　　保證金存款：如以銀行承兌匯票或信用證等表外方式出賬，可派生一定比例的保證金存款。

　　中間業務收入：收取保理手續費1.5%。

　　六、案例啟示

　　1、業務優勢：

　　有效降低客戶應收賬款，提高其資金運轉效率。

　　有效規避買方違約風險，可以減少因買方信用、資金風險給賣方造成的損失。

　　為保理客戶提供新的融資擔保方式，擴大我行合作客戶范圍以及合作順暢度。

　　2、業務適用性：

　　全行保理業務出現一定程度的不良，風險審批方面趨嚴。在經濟下行的大環境下，傳統的保理業務面臨買方的違約風險在逐步增大，尤其是交易買方為一般的貿易型企業、房地產等行業風險積聚型企業。國內信用險下的保理業務可解決在貿易背景真實的前提下，我行授信融資不會因買方自身原因造成到期未付款的風險。

　　與信保公司合作可聯手開拓潛在客戶，雙方可對各自客戶資源進行共享開發。

　　七、風險控制

　　1、賣方風險：由于申請人原因造成銀行融資款無法收回的風險需要由我行承擔，所以，我行仍須關注防范申請人的信用風險（包括履約能力、履行保單項下義務等）；

　　2、保單條款風險：如果買賣雙方的付款結算方式為買方簽發商業承兌匯票，則必須要求信保公司出具《批單》，明確信保公司在本保單項下承擔保險責任的時間起訖為自商業承兌匯票出票之日起至商業承兌匯票到期日為止。買方超過商票到期日仍未支付貨款則屬于買方拖欠，納入保險責任范圍；

　　3、貿易背景真實性風險：貿易背景的真實同樣是該業務開展的基礎，虛假貿易并不在國內險保單內的承包范圍，經辦行在實際業務中要嚴控貿易背景，在業務出賬前如有必要，盡量多途徑核實貿易背景，包括與買方直接聯系落實貿易的真實性等；

　　4、回款路徑封閉性風險：在同業出險的案例中，回款路徑沒有有效封閉是一大出險原因。間接回款導致的資金挪用同樣不在保險公司的承保范圍之內。經辦行在業務出賬前需能有效確認首筆回款路徑是否符合我行要求，通過歷史交易數據核查實際結算周期，對結算周期發生更改的客戶需高度警惕。經辦行需嚴格按照我行產品方案要求向買方通知應收賬款的轉讓和回款路徑的更改，嚴密監控回款周期，對異常回款做出風險預警，防范間接回款或第三方回款問題的出現。