互聯網金融專家張達志指出，消費金融一定是下一個比較重要的爆發點或者增長點，而互聯網消費金融利用互聯網技術手段的創新，將會給消費金融行業帶來新的商業模式和發展機遇，成為支撐其快速發展的重要力量。

所謂互聯網消費金融，是以互聯網技術為手段，向各階層消費者提供消費貸款的金融服務，是傳統消費金融活動各環節的電子化、網絡化、信息化，其本質還是消費金融，但相較于傳統消費金融，互聯網消費金融大大提升了效率。

追溯消費金融的歷史，事實上，國際上的消費金融體制已有400多年的發展歷史，最早是由于產能過剩，為了擴大產品銷售，制造商和經銷商就對產品進行了分期付款銷售，因此帶來了消費信貸的迅速發展。

而在中國，消費金融以及金融公司概念最早出現在2009年。當時，銀監會發布《消費金融公司試點管理辦法》，第二年，北銀、錦程、中銀和捷信等四家消費金融試點公司獲批成立，發起人分別為北京銀行、成都銀行、中國銀行和外資PPF集團。首批成立的4家消費金融公司業務快速擴張，但貸款規模仍然不足100億元，只占一般性消費信貸中非常少的一部分。

隨后的2013年，消費金融公司試點進一步擴大，準入門檻放寬，銀監會陸續批復招聯、興業和蘇寧云商等企業籌建消費金融公司。2014年初京東白條的上線和2014年7月天貓分期的推出，標志著大型電商平臺正式介入消費金融領域。與此同時，眾多互聯網金融平臺開始大舉拓展消費金融業務，逐漸成為消費金融服務的新興力量。

至2015年6月10日，國務院常務會議決定將消費金融公司試點擴至全國之后，消費金融政策限制破冰。2015年7月，由人民銀行等十部委聯合發布的《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》正式出臺，該意見被視為“互聯網金融基本法”，它的發布加速了消費金融產品的誕生。

互聯網金融專家張達志指出，消費金融一定是下一個比較重要的爆發點或者增長點，而互聯網消費金融利用互聯網技術手段的創新，將會給消費金融行業帶來新的商業模式和發展機遇，成為支撐其快速發展的重要力量。

有業內人士指出，互聯網金融的本質還是金融，用互聯網思維來創新金融其實就是效率的提升，“比如消費金融，可能每個鏈條都可以做消費金融，但是和互聯網金融的創新結合之后，效率將被大大提高。”

擴大消費金融公司試點的政策出臺以來，消費金融已經成為銀行、電商、P2P等各大行業交鋒的新戰場，包括工行、興業、中信等銀行系，阿里巴巴、京東、蘇寧等電商系，平安、海爾以及若干P2P公司均高調入場。

可以看到的是，自擴大消費金融公司試點的政策出臺以來，消費金融已經成為銀行、電商、P2P等各大行業交鋒的新戰場，包括工行、興業、中信等銀行系，阿里巴巴、京東、蘇寧等電商系，平安、海爾以及若干P2P公司均高調入場。

“雙11”當日，京東白條用戶同比增長800%，占商城交易額比例同比增長500%。其中，白條客單價達800元，白條分期客單價達1500元。首次參與雙11的螞蟻花唄，在前半小時交易額就達到了45億，全天交易總筆數6048萬筆，占支付寶整體交易8.5%。而蘇寧的“任性付”環比“蘇寧818購物節”增長576%，任性付分期消費金額增長836%。

電商消費金融產品借力“購物節”著實火了一把，然而，傳統金融機構也不甘示弱積極布局。數據顯示，中信銀行早在2013年就開始在原先零售業務部的基礎上，逐步將信用卡、消費金融部、小企業部、財富管理部納入大零售板塊，全力推進消費金融業務。

今年3月，平安宣布將旗下多個相關業務，整合成一個統一的“平安普惠金融”業務集群，大力發展“普惠金融”，并立志于打造“中國最大的消費金融服務提供商之一”；今年6月，工行個人信用消費金融中心掛牌成立，這個新成立的一級部門，將整合工行全行的個人信用消費貸款業務，全面發展無抵押、無擔保、純信用、全線上的消費信貸業務。

興業消費金融董事長鄭海清表示，“成熟市場中，消費金融貸款占貸款總量的比例為10%左右，國內還遠遠低于這個數字，消費金融領域的發展空間還很大。”

而呼應這個說法的則是不斷涌現的各方消費金融新戰略。日前，中國平安宣布平安普惠整合完成，致力于成為中國最大的消費金融公司，預計2018年，貸款余額將達到5000億級別；阿里巴巴旗下的螞蟻花唄開始接入40多家互聯網購物平臺，走出淘寶系；京東擁有“白條”一類分期付款產品，今年6月的交易額度同比增長了600%。

此外，數量眾多的P2P平臺、分期類網站等也在進入這個市場。例如，中國誠信經營AAA級示范P2P平臺——眾可貸日前面向個人推出了線下消費分期的小額貸款服務，消費者購買某產品時，不用一次性支付全部款項，而是通過提交申請，由眾可貸審核后為其辦理分期業務，后期再由消費者每月分期還款。最低O首付、O費用、O擔保，線上線下均可申請，方便快捷。

據介紹，眾可貸消費金融布局到線下消費場景，該業務模式主要依賴于“大數據+人臉識別”核心技術，通過人臉識別遠程精準識別借款人身份，通過大數據風控模型，評估借款風險，最快讀秒通過。借此打造基于大數據和人臉識別技術應用的智能化“消費金融信貸工廠”。

當前，消費分期業務主要應用于婚慶、美顏、美容、3C數碼、家居、裝修、培訓、駕考、旅游貸、電動、摩托車等領域。“分期服務深受年輕一族，尤其是學生和白領人群的追捧，已逐步成為主流消費形式。對于消費者來說，使用分期付款后，資金壓力得到緩解，同等條件下有能力購買更多或享受更好的服務。對于商戶來說，引入消費分期能大大提高客戶的消費能力，從而為自己帶來更豐厚的利潤增長。”眾可貸方面介紹。

業內人士表示，當前消費金融的市場有以下幾個特點：一是消費金融產業發展快速、潛力巨大，預計未來幾年消費金融將保持每年20%左右的復合增長率；二是消費金融產業呈現百花齊放、百家爭鳴的態勢，消費者能夠享受更多的不同層次的消費金融服務；三是新技術，包括大數據、云計算、移動互聯技術的應用為消費者帶來多元化的體驗和服務。

供應鏈金融作為金融業服務于實體經濟的又一新興的有效工具，在民營資產管理公司借助互聯網平臺大舉進軍供應鏈金融市場的宏觀背景下，供應鏈金融與互聯網金融領域的融合發展，將成為金融領域創新的又一個“風口”。

在激烈的市場競爭中如何脫穎而出？如何利用各自的優勢進行產品精細化、走差異化路線，是未來互聯網金融平臺突圍的關鍵。“資產荒”現象在目前的互金行業已經十分突出，特別是擁有優質債權的平臺更是屈指可數。而互聯網+供應鏈金融，已然成為互聯網金融領域的藍海。

有互聯網人士指出，“供應鏈金融作為金融業服務于實體經濟的又一新興的有效工具。在民營資產管理公司借助互聯網平臺大舉進軍供應鏈金融市場的宏觀背景下，供應鏈金融與互聯網金融領域的融合發展，或將成為金融領域創新的又一個‘風口’”。

近年來，隨著互聯網技術和大數據技術的日趨成熟，供應鏈金融與信息技術結合日趨緊密，使得機構對供應鏈中的物流、信息流、資金流閉環的實時監控變為可能，并可以進一步地將所得數據翻譯成標準化金融語言，提高風控的效率同時讓風險更為可視、可控。供應鏈金融的互聯網化使得中小企業成了最直接的受益者，這種金融服務創新將給中小企業融資難的狀況帶來結構性的改變。“事實上，在傳統的銀行類金融機構之外，越來越多的民營資產管理行業和互聯網金融平臺開始涉足供應鏈金融服務。”上述人士表示。

據某平臺2015年1月發布的數據，我國供應鏈金融市場規模目前已經超過10萬億，預計到2020年可達近20萬億，存量市場空間夠大——這其中相當一部分是來自非傳統類金融機構。“在實體經濟運行中，存在大量融資需求，但是這種融資往往需要土地、固定資產等相應的抵押物。”在業內人士看來，對于廣大中小企業，由于資產規模有限，可提供的抵押物相對較少，因此其融資門檻相對較高：“真正能夠從銀行拿到錢的中小企業，其實很少。”

在此背景下，供應鏈金融服務應運而生。“做供應鏈金融，我們不僅看企業有多少資產，還要看其生產資產的能力，以及未來有多少資產。”上述人士認為，通過供應鏈金融管理上下游中小企業的資金流和物流，可以把單個企業的不可控風險轉變為供應鏈企業整體的可控風險。

2015年，眾可貸依賴于“大數據+人臉識別”核心技術推出供應鏈金融業務模式，分析其資金需求，根據企業生命周期各階段（初創期、成長期、成熟期、衰退期）的金融需求，為他們提供個性化金融服務。

隨著民營資管公司和互聯網金融平臺大舉涉足供應鏈金融，針對中小企業的市場“藍海”被逐漸打開。有專家看來，主要有兩大行業比較適合這一類供應鏈金融服務。

不止于此，隨著互聯網的興起，導致貿易渠道的扁平化，也加劇了供應鏈金融的實際需求。相對典型的案例是，阿里、京東等比較成熟的電商，均針對其供應商及入駐商家以及第三方合作伙伴提供低成本、無擔保抵押的融資解決方案。

國際金融論壇互聯網研究中心研究員、麥肯錫咨詢專家庫成員曾光就在公開場合表示，供應鏈金融與互聯網金融的結合，實際上提高了商業模式和金融系統的協同性，包括供應商協同，生產企業的生產協同，還有資金流和物流的協同。“有了這些互聯網金融的技術手段之后，通過這種鏈接的手段連接起來，協同性更高了，信息更透明了，效率更快了，整體性的風險就下降了。”曾光表示。

隨著時間推移，業內逐步出現了供應鏈金融平臺與大數據服務平臺合作的案例，比如2015年，眾可貸依賴于“大數據+人臉識別”核心技術推出供應鏈金融業務模式。據悉，眾可貸通過大數據模型，深度挖掘企業需求，分析其資金需求，根據企業生命周期各階段（初創期、成長期、成熟期、衰退期）的金融需求，為他們提供個性化金融服務。

據眾可貸負責人介紹，傳統信貸信息一般都是由業務員采集完成，無形中給平臺帶來大量的人工成本和額外費用。對借款企業而言，由于要完成配合審貸過程，其成本也極高。大數據風控模型的實現將大大精簡這些程序。通過大數據，眾可貸將在線上進行第一輪篩選，符合條件的直接通過，不合格的直接拒絕，有疑點的會輔助線下措施予以甄別，不僅能夠高效選擇標的，更能節省成本。

同時，眾可貸建立的大數據風控模型，有效避免傳統征信方式中人為主觀因素的影響，確保評價結果的客觀準確，同時做到流程快捷、高效。大數據風控體系運用后，信貸審批的標準化將會使標的的選擇更加快捷，在單位時間內提高借款標的業務數量，同時標的的潛在違約風險也在可控范圍。

至于為何選擇供應鏈金融，眾可貸有關負責人表示

第一，供應鏈金融行業發展空間巨大，能夠實現批量化獲取優質資產；

第二，供應鏈金融是基于真實的交易背景來為企業匹配所需融資，還款來源是與交易密切相關，安全性高；

第三，供應鏈金融能夠為中小微企業提供低成本的資金支持，而破解它們的融資難題正是踐行普惠金融的目的。