導(dǎo)讀：進(jìn)駐前海，對(duì)企業(yè)而言，意味著可以通過(guò)跨境貸、融資租賃、商業(yè)保理等手段，以較低的資金成本、更高的杠桿獲得境外融資，其節(jié)省的成本可能比基于凈利潤(rùn)計(jì)算的稅收優(yōu)惠更大，關(guān)鍵是為企業(yè)經(jīng)營(yíng)運(yùn)作提供了寶貴的輸血通道，有利于企業(yè)業(yè)務(wù)創(chuàng)新和持續(xù)經(jīng)營(yíng)。
　　
　　以跨境貸為例，截至去年底，跨境貸的短期貸款利率最低為3.15%，最高為5.00%；中長(zhǎng)期貸款利率最低為4.00%，最高為6.00%。與同期的銀行貸款利率相比，跨境貸的資金成本普遍低了1至2個(gè)百分點(diǎn)，如果和境內(nèi)社會(huì)借貸利率相比，節(jié)省的成本就更大。
　　
　　前海管理局戰(zhàn)略發(fā)展處處長(zhǎng)賀龍德說(shuō)，香港是全球最大的人民幣離岸中心，人民幣最大的資金池也是在香港。香港人民幣向內(nèi)地回流，前海有著獨(dú)特的區(qū)位優(yōu)勢(shì)，是目前國(guó)內(nèi)開(kāi)展跨境貸最便利、也是最成功的區(qū)域。
　　
　　此外，企業(yè)還可以通過(guò)融資租賃、商業(yè)保理等形式獲得低成本、高杠桿的融資服務(wù)。其中，對(duì)于融資租賃，根據(jù)國(guó)家有關(guān)規(guī)定，外商投資融資租賃公司的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)一 般不得超過(guò)凈資產(chǎn)總額的10倍，意味著企業(yè)可以10倍的杠桿獲得租賃資產(chǎn)；對(duì)于金融租賃而言，根據(jù)《金融租賃公司管理辦法》第五章第三十五條第一條，資本 充足率的要求是金融租賃公司資本凈額不得低于風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的8％。換言之，相當(dāng)于企業(yè)可以8元錢(qián)的本金獲得價(jià)值100元的租賃資產(chǎn)，放大的杠桿相當(dāng)于 12.5倍。
　　
　　如何在前海設(shè)立跨境融資租賃公司，從境外借到人民幣，是我們非常關(guān)心的問(wèn)題。
　　
　　首先，我們來(lái)了解一下前海跨境人民幣貸款。
　　
　　1、前海跨境人民幣貸款是什么？
　　
　　在前海注冊(cè)成立并在前海實(shí)際經(jīng)營(yíng)、投資的企業(yè)從香港經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的銀行借入人民幣資金。
　　
　　2、前海跨境人民幣貸款的用途有哪些？
　　
　　符合國(guó)家有關(guān)政策的前提下，用于前海的建設(shè)與發(fā)展。應(yīng)符合前海產(chǎn)業(yè)發(fā)展目錄要求，優(yōu)先支持用于進(jìn)口機(jī)其他對(duì)外支付的貸款需求。重點(diǎn)是“四個(gè)不得”：不得用于投資有價(jià)證券和金融衍生品，不得用于委托貸款，不得用于購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品，不得用于購(gòu)買(mǎi)非自用房產(chǎn)。
　　
　　3、貸款期限和貸款利率是怎樣的？
　　
　　貸款期限由借貸雙方按照貸款實(shí)際用途在合理范圍內(nèi)自主確定，貸款利率由借貸雙方自主確定，在貸款發(fā)放前向人行備案。
　　
　　4、跨境貸申請(qǐng)流程是怎樣的？
　　
　　（1）境內(nèi)結(jié)算銀行為借款企業(yè)開(kāi)立一般存款賬戶(hù)，用于存放前海跨境人民幣貸款資金。該賬戶(hù)不得辦理現(xiàn)金收付業(yè)務(wù)，存款利率按照活期利率。
　　
　　（2）貸款資金入賬前，借款企業(yè)應(yīng)先結(jié)算銀行提交貸款合同、資金使用說(shuō)明書(shū)及人行備案表。
　　
　　（3）貸款資金使用前，借款企業(yè)應(yīng)向境內(nèi)結(jié)算銀行提交相關(guān)資金用途證明材料（采購(gòu)合同或發(fā)票）。
　　
　　（4）境內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)可根據(jù)相關(guān)規(guī)定，以保證、抵押或者質(zhì)押等形式，為前海跨境人民幣貸款提供擔(dān)保。
　　
　　（5）借款企業(yè)及其境內(nèi)結(jié)算銀行按規(guī)定對(duì)跨境人民幣貸款進(jìn)行國(guó)際收支申報(bào)。
　　
　　5、與上海跨境貸相比，前海跨境貸的優(yōu)勢(shì)有哪些？
　　
　　（1）上海跨境貸上限不得超過(guò)實(shí)繳資本*1.5倍*宏觀(guān)審慎政策參數(shù)；前海跨境貸無(wú)額度限制。
　　
　　（2）上海跨境貸只能用于區(qū)內(nèi)或境外，包括區(qū)內(nèi)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、區(qū)內(nèi)或境外項(xiàng)目建設(shè)；前海跨境貸是真正的跨境人民幣貸款，貸款資金進(jìn)入境內(nèi)使用，辦理國(guó)際收支申報(bào)。
　　
　　（3）上海跨境貸的貸款期限一年以上（不含一年），前海跨境貸的貸款期限自定。
　　
　　然后，咱們?cè)倏纯矗k理跨境融資租賃貸款有哪些必須知道的常識(shí)。
　　
　　1、融資租賃貸市場(chǎng)準(zhǔn)入有什么條件？
　　
　　設(shè)立租賃項(xiàng)目子公司并開(kāi)展融資租賃業(yè)務(wù)（含融資性租賃和經(jīng)營(yíng)性租賃），并按一般公司設(shè)立流程在市場(chǎng)監(jiān)督管理局辦理登記注冊(cè)手續(xù)，不設(shè)最低注冊(cè)資本金限制。
　　
　　2、怎么辦理跨境融資租賃貸款？
　　
　　能夠提供完備的交易材料，證明業(yè)務(wù)具有真實(shí)性背景的前提下，通過(guò)債權(quán)、股權(quán)等方式引入跨境外幣資金。可以續(xù)作跨境人民幣貸款。
　　
　　3、有什么優(yōu)惠的海關(guān)政策？
　　
　　享受保稅港政策、共同擔(dān)保、優(yōu)惠稅率、分期納稅和稅款擔(dān)保、專(zhuān)用停靠區(qū)。
　　
　　4、外商投資的融資租賃公司，可以怎么辦理跨境融資租賃貸款？
　　
　　由前海的結(jié)算銀行通過(guò)“境外借款+境內(nèi)租賃”的組合模式將境外資金通過(guò)境內(nèi)租賃項(xiàng)目的形式引入國(guó)內(nèi)，即外商投資的租賃公司利用其投注差的優(yōu)勢(shì)在境外拿到較境內(nèi)低成本的資金，在境內(nèi)開(kāi)展租賃項(xiàng)目，使境內(nèi)企業(yè)享受境外的低成本融資。
　　
　　5、融資租賃貸款有哪些模式？
　　
　　結(jié)算行以工行為例，有以下四種模式：
　　
　　A模式：關(guān)聯(lián)企業(yè)擔(dān)保方式——股東直開(kāi)擔(dān)保函模式
　　
　　A企業(yè)為境內(nèi)北京工行某大型股份企業(yè)，北京工行額度充足，北京A企業(yè)在前海成立了融資租賃公司A1。A公司在北京工行申請(qǐng)開(kāi)立保函，保函受益人為工銀亞洲，工銀亞洲辦理前海跨境人民幣貸款，借款人為前海融資租賃公司A1，并用于A(yíng)1企業(yè)的融資租賃項(xiàng)目。
　　
　　B模式：關(guān)聯(lián)企業(yè)擔(dān)保方式——租賃公司直開(kāi)保函模式
　　
　　B1企業(yè)為前海注冊(cè)的融資租賃公司，其股東是境內(nèi)外較有實(shí)力的公司B，可以為B1公司提供有效擔(dān)保。基于此擔(dān)保，前海工行為B1企業(yè)核定授信額度。B1公司在額度內(nèi)向工銀亞洲開(kāi)立保函。
　　
　　工銀亞洲辦理前海跨境人民幣貸款，借款人為前海融資租賃公司B1，并用于B1企業(yè)的融資租賃項(xiàng)目。
　　
　　C模式：關(guān)聯(lián)企業(yè)擔(dān)保方式——背對(duì)背保函模式
　　
　　C企業(yè)為境內(nèi)某大型股份企業(yè)，在工行的額度已使用完畢，但他行額度充足，C企業(yè)在前海成立了融資租賃公司C1。C公司在他行申請(qǐng)開(kāi)立銀行履約保函給前海工行，前海工行據(jù)此對(duì)境外銀行開(kāi)立保函，境外銀行辦理前海跨境人民幣貸款，借款人為前海融資租賃公司C1，并用于C1企業(yè)的融資租賃項(xiàng)目。
　　
　　D模式：承租人擔(dān)保模式
　　
　　承租人為前海融資租賃公司提供擔(dān)保，工行前海分行據(jù)此向境外銀行申請(qǐng)跨境人民幣貸款，香港銀行發(fā)放貸款，用于前海租賃公司的租賃項(xiàng)目，前海工行為貸款管理行和清算行。
　　
　　6、不同形式的融資租賃分別由哪些部分負(fù)責(zé)批準(zhǔn)？
　　
　　金融租賃由銀監(jiān)會(huì)來(lái)批，外商投資的融資租賃由商務(wù)部來(lái)批，內(nèi)資試點(diǎn)的融資租賃由商務(wù)部和國(guó)土總局一起來(lái)批。
　　
　　文章來(lái)源：前海管理局官網(wǎng)