今日在光伏新政月底出臺(tái)的消息刺激下，光伏概念股表現(xiàn)搶眼，有研硅股、*ST超日、安彩高科漲停，中環(huán)股份、陽(yáng)光電源等漲幅居前。基金業(yè)內(nèi)人士向記者表示，目前國(guó)內(nèi)政策力度較大，雖然實(shí)質(zhì)性效果仍需一定時(shí)間兌現(xiàn)，但二級(jí)市場(chǎng)仍會(huì)對(duì)政策刺激有所反映，短期存在交易性機(jī)會(huì)。不過(guò)，市場(chǎng)供求矛盾依然比較突出，近期仍密切關(guān)注其中報(bào)業(yè)績(jī)的變化。

　　光伏補(bǔ)貼政策月底出臺(tái)

　　6月14日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)6條頗具針對(duì)性的新政祭出，擬推六項(xiàng)解決措施直指困擾光伏行業(yè)的發(fā)電量收購(gòu)、補(bǔ)貼發(fā)放不到位、融資困難等問(wèn)題。同時(shí)，當(dāng)前最受關(guān)注的度電補(bǔ)貼政策亦最快本月底出臺(tái)。

　　業(yè)內(nèi)分析人士指出，目前困擾國(guó)內(nèi)光伏市場(chǎng)投資熱情的癥結(jié)在于發(fā)電量電網(wǎng)全額收購(gòu)及度電補(bǔ)貼力度問(wèn)題，電網(wǎng)“掣肘”已從去年開始逐步松動(dòng)，月底度電補(bǔ)貼政策出臺(tái)將為國(guó)內(nèi)光伏行業(yè)掃除“絆腳石”。受此影響，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)下半年有望進(jìn)入放量釋放階段，光伏全產(chǎn)業(yè)鏈將盡收利好。

　　同時(shí)，近日，消息稱上海銀監(jiān)局或出面與各家銀行協(xié)調(diào)，延遲和減免超日太陽(yáng)的相應(yīng)負(fù)債，也在一定程度上穩(wěn)定了光伏行業(yè)的軍心。

　　基金對(duì)光伏毀譽(yù)參半

　　拋開端午節(jié)前后的市場(chǎng)暴跌，截至5月30日，二級(jí)市場(chǎng)上，太陽(yáng)能板塊指數(shù)今年上漲了近20%。不過(guò)，去年以來(lái)相關(guān)公司財(cái)務(wù)危機(jī)仍是基金的擔(dān)憂所在。去年海潤(rùn)光伏、新大新材業(yè)績(jī)均同比大幅下降，新大新材凈利潤(rùn)同比更是下降近150%，虧損6232萬(wàn)元之多。基金持倉(cāng)方面，截至去年年底，基金重倉(cāng)股中僅有9家光伏公司，32家光伏公司中十大股東中出現(xiàn)基金身影的僅有4家。

　　對(duì)于光伏行業(yè)未來(lái)的走勢(shì)，一位密切關(guān)注光伏行業(yè)變化的基金經(jīng)理向記者表示，政策的傾斜和政府對(duì)新能源的相關(guān)補(bǔ)貼幫助下，光伏產(chǎn)業(yè)仍有發(fā)展前景。

　　另外，這為基金經(jīng)理還關(guān)注光伏行業(yè)的良性整合進(jìn)程，諸如尚德破產(chǎn)的案例能夠整合有效資源，改善運(yùn)營(yíng)管理，改組和完善治理結(jié)構(gòu)，使企業(yè)重生、產(chǎn)業(yè)重振。“能夠成功熬過(guò)寒冬的必定是在技術(shù)上更成熟的公司，落后產(chǎn)能淘汰以后，未來(lái)他們的發(fā)展空間將更為廣闊。”

　　不過(guò)，不少基金經(jīng)理對(duì)光伏行業(yè)的崛起仍持懷疑態(tài)度。一位債券基金的基金經(jīng)理表示，目前歐盟對(duì)中國(guó)光伏反傾銷調(diào)查的因素還未消除，而新興市場(chǎng)的需求還沒(méi)有爆發(fā)。地方政府的出手最大的作用是讓大量中小企業(yè)度過(guò)短期的難關(guān)，因?yàn)檫@關(guān)系到地方的人口就業(yè)因素，但實(shí)際上政策的作用僅僅是把一些中小企業(yè)死亡的時(shí)間往后延長(zhǎng)了。因此，光伏行業(yè)真正好轉(zhuǎn)還是要密切關(guān)注其業(yè)績(jī)上的變化。