金融危機啟示

　　破除4個迷信，警惕人腦制造出來的風險

　　當前的國際金融危機起源于美國次貸危機，而次貸危機最主要的原因是過度消費和寅吃卯糧，也可以叫做"過度貪婪"。王兆文告訴記者，作為銀行從業者，他和他的一些同事銀行早意識到美國過度消費遲早會出事。"一開始是美國房地產公司出事，隨后是金融衍生品，由此引發一連串事變，不管是投資銀行也好，貸款公司也好，傳統的商業銀行也罷，一條線上的螞蚱誰也逃不掉。"王兆文同意目前金融危機沒有見底的觀點，并且認為，其對實體經濟的影響也沒見底，銀行業風險到底有多大也還沒有見底。

　　王兆文以中行的戰略投資者RBS為例說：RBS已有300年的歷史，可謂人才濟濟，一般看來經營得也確實不錯。但一夜之間就倒了。"這給人們心理上造成很大的打擊，就是心里沒有底，不好判斷。"

　　“要誠信，不要迷信，是這次危機給人最大的啟示。”王兆文稱，首先要破除四方面迷信。一是不要對美元有太大的迷信，二是不要對銀行衍生品迷信。“其實對金融交易，傳統銀行家和投資銀行家一直是有歧的。”三是不要過分迷信金融管理的工具。“現在金融管理的工具很多，包括巴塞爾協議等等。在大的風險來臨時，這些工具統統沒用。人腦袋里面制造出來的風險，是沒有任何工具可以擋得住的。”四是不要迷信西方的風險管理理念。“美國的理念和我們完全不一樣，像美國人有100元錢就想花1000元錢，這是很正常的思維。但中國人有100元錢可能最多花50塊錢，頂多花90元錢，弄不好就只花10元錢。所以，美國是調整過度消費，我們是調整過度生產。”

　　再者要建立誠信。誠信是金融行業的基礎，機構之間，人和人之間，如果不建立在誠信的基礎上，早晚都要出事兒。

　　目前中行的外幣資產約占總資產的35%，外幣有什么風吹草動，對中國銀行的影響比對其他銀行的影響要大得多。“中國銀行對此的感受確確實實很深刻，尤其是海外分外的同事，感觸更深。危機一來，市場一下子蕭條了，人心恐慌，價格大幅度下跌，現金流發生變化，找不到融資的渠道。”

　　私人銀行機會

　　開發適銷對路的適合中國高收入人群使用的產品

　　中行的私人銀行開始是和RBS一起做的，上海、北京各一家。好多理念也是參照了RBS、UBS，還有瑞士金融機構。第三家私人銀行日前在鄭州投入運營。

　　“我們苦于缺少產品，缺少為中國高收入人群服務的、適合中國高收入人群的產品，我們也在積極地朝這方面努力。”王兆文告訴記者，中國銀行（瑞士）于去年當地時間12月1日開始對外營業。中國銀行（瑞士）是中國銀行（英國）在瑞士設立的全資附屬公司，主營私人銀行業務。執行總裁由當地基金管理人士馬賢利擔任。現在員工已經有四五十人，中行外派的就一個。“馬賢利很有經驗，但他沒有做過新興國家的理財。他主要是做又窮又富的地方，窮的特窮，富的特富地方做。如果直接拿到中國來也不好使，中國還不像出石油的那些地方，窮的很窮，富的很富。”

　　中行去年7月份公告稱，中國銀行（英國）斥資900萬瑞士法郎（約合人民幣6000萬元）收購瑞士和瑞達基金管理公司（稱HFM）30%股份，通過收購方式搭建中銀海外私人銀行業務發展平臺。中行7月下旬從HFM處購得30%股份以后，承諾如果瑞士聯邦銀行委員會批準中行以自身名義在瑞士經營，將把在HFM的持股比例從30%提高到70%。

　　“現在兩者已整合在一起，就是想利用這個基地孵化出一些產品，將其中國化后拿到中國來用。”王兆文稱，“我們在努力，希望能夠開發一些適銷對路的，適合中國高收入人群使用的，符合中國法律法規規定的產品。中國高收入人群越來越大，他們的需求可能會越來越大。金融危機以后，國外的銀行好多都出毛病了，不讓人放心了。以后中資私人銀行發展的空間會很大。”