雖然企業的銷售額以每年30%、40%的幅度遞增，但企業的管理者卻一直也高興不起來。“其實道理很簡單，銷售快、回款慢直接導致企業的資金鏈緊張。”劉桂平說，而這也束縛了企業進一步的發展。

    對神丹公司業務熟稔的中國建設銀行孝感分行公司業務部經理文仲平告訴記者：“國內外超市實行的是貨款期化管理，賬期平均發出時間在45天左右。因此即便是向世界500強企業供貨，也不能貨到付款，這就使得神丹應收賬款數額比較大。” （下轉第二版）

    人行孝感市中心支行在對該企業進行調研時也發現，由于該公司不斷培育蛋品主機加工基地，將擴大生產的投資大部分轉移給上游供應商，使得銷售量大幅增加而固定資產投入不多，資金主要占用在產成品和應收賬款上。

    問題似乎還要嚴重一些，劉桂平告訴記者，一方面要面對超市的滯后付款，另一方面還要對為企業供貨的經銷商和代理商先行結算。

    所以隨著訂單的快速增加，企業的資金鏈也就變得越來越緊張。

    “我們把可以抵押的都抵押了，但由于近幾年發展十分迅速，企業明顯感覺缺錢。”對企業財務情況最為清楚的劉桂平很是無奈。

    被“逼”出來的創新

    “這是我們的皮蛋腌制車間，這個車間大概腌制了1000萬枚鴨蛋，都已經訂購出去了。”劉桂平打開一個裝滿鴨蛋的大桶，“每個鴨蛋的成本是0.7元，1000萬枚就要投入700萬元，而這筆貨款是需要我們墊付的。”而像這樣的產品車間神丹公司一共有7個。

    “如果再算上飼料，我們在這上面墊付的錢就有600萬元左右。”劉桂平說，神丹公司的產品大多數為一些大型超市、快餐連鎖店提供，而這些企業往往會在貨物售出后才付款。

    誰能解決企業資金緊張的問題？神丹公司第一個想到的就是銀行。但是可用來抵押的廠房、土地以及設備都已經抵押了，目前已經沒有任何抵押物。怎么辦？

    與這家企業打了十年交道的建設銀行安陸市支行副行長楊文新也沒有辦法，因為根據規定，沒有抵押物和擔保人就不能給企業貸款。

    楊文新很著急，“這是一家有著很好市場的企業。我們愿意貸款給企業，但是規定不允許。”

    一方是想貸款，一方愿意貸款，但按照規定就是不能貸。于是，一個新的辦法就這樣被“逼”了出來——

    2005年金融機構推出了應收賬款融資業務，同年8月，建行安陸支行為神丹公司辦理了第一筆保理融資業務，神丹公司也因此成為湖北省內第一家保理融資業務試點企業。

    “之所以選擇這家企業，主要是考慮到企業的應收賬款余額比較大。”楊文新介紹。根據人行孝感中心支行調研結果顯示，該公司年銷售量將近2億元，其中應收賬款均量為3500萬元，“特別是在春節、端午、中秋期間，銷售量可達幾千萬元，需要較大資金備貨。”人民銀行孝感市中心支行高級經濟師殷成國說。

    不過，一切都在摸索中快速地進行。劉桂平說，“現在我們只需向銀行出具賣方開具的驗貨單、接收單，就可以從銀行貸到所需款項。”截至2009年末，建行共為神丹公司辦理保理融資22筆12099萬元貸款。

    從“一”到“三”

    如今，在安陸市，神丹公司早已不是保理融資業務唯一的受惠者。楊文新介紹，“安陸目前已有3家企業開辦保理業務，他們有一個共同的特點，都是中小企業。我們行還在2009年開始把工作的重心轉移到為中小企業提供金融服務上來。”

    范圍還在擴大。文仲平對記者說，到目前為止，在孝感全市，建行已經為13家中小企業提供了此類業務服務，發放貸款余額2億多元，僅2009年就新增客戶10家，增加余額13000萬元。而殷成國也為記者提供了一組數據，據應收賬款質押登記共識系統顯示，2009年孝感金融機構辦理質押合同123筆，應收賬款金額合計18億元，融資金額合計12.2億元。

    為什么發展如此迅速？楊文新告訴記者，很多中小企業的生存都要依附于大企業——在產業鏈上是為大企業提供產品和服務，因此與這些大企業相比就處于弱勢，還款滯后普遍存在。同時由于中小企業發展迅速，應收賬款凈額近年來呈快速增長趨勢。

    人行孝感市中心支行為此算了一筆賬，如果按照50%的折扣進行動產質押，孝感市規模以上中小型工業企業2008年末40.1億元的應收賬款規模，能夠激活20億元的信貸市場，相當于全市多年工業企業流動資金信貸增量。

    目前神丹公司在安陸市已有2個養殖小區、5個養殖基地為該公司提供貨源，還帶動了1.2萬戶農戶走上了致富之路。劉桂平說，開始保理業務這4年，恰恰也是我們公司發展最快的4年。

    企業得到了實惠，銀行也獲得了發展。文仲平就介紹，這主要體現在幾個方面：建行的客戶服務的范圍加大了，客戶群體增加；收入增加了，做應收賬款管理，需要收取一定的管理費用；增加了對客戶的深層次的服務。

    文仲平告訴記者，保理融資今后將成為建行孝感分行的一個主要推廣業務。我們今年就計劃在孝感全市新增15到20家客戶，預計新增授信量可達3億左右。